في السنوات الأخيرة، ازدهر سوق العملات المشفرة، مما جذب عددًا كبيرًا من المستثمرين. ومع ذلك، جاءت معه ظهور أنواع مختلفة من التضليل، وأشهرها هو Rug Pull. وفقًا لبيانات المنصة، تم خداع ضحايا Rug Pull في عام 2021 بمبلغ حوالي 2.8 مليار دولار من العملات المشفرة، وهو ما يمثل 37٪ من إجمالي إيرادات احتيال العملات المشفرة في ذلك العام.
ما يثير القلق أكثر هو أنه في أبريل 2023، واجه قطاع DeFi مرة أخرى حادثة سحب سجاد خطيرة، مما أدى إلى خسائر تزيد عن 620 ألف دولار للمستثمرين، وشمل ذلك 32 مشروعًا. ومن بين هذه المشاريع، تأثر BNB Chain بشكل أكبر، حيث بلغت خسائره أكثر من 450 ألف دولار، وهو ما يمثل أكثر من 73% من إجمالي الخسائر. تلاه Ethereum و Arbitrum، اللذان تكبدا خسائر قدرها 105 ألف دولار و 18.2 ألف دولار على التوالي.
تعريف سحب السجادة
سحب السجادة هو نوع شائع من تضليل العملات المشفرة في مجال DeFi. عادة ما يظهر عندما يقوم مطورو المشروع بسحب فجائي لبركة السيولة من بورصة مركزية (DEX)، مما يؤدي إلى انهيار سعر العملة؛ أو من خلال استخدام الصلاحيات المركزية والثغرات المنطقية، يسحبون أموال المستثمرين دون أي تحذير.
في 26 أبريل 2023، يبدو أن مشروع DEX في نظام zkSync البيئي، Merlin، قد تعرض لتضليل، مع خسائر تقدر بحوالي 1.82 مليون دولار أمريكي. وفقًا لبيانات المراقبة على السلسلة، بعد فترة قصيرة من بدء نشاط ما قبل البيع الذي استمر ثلاثة أيام لـ Merlin، تم نقل عملات مشفرة مثل USDC وETH بقيمة تقارب 1.82 مليون دولار من البروتوكول، ويُعتقد أن السبب هو استغلال المطورين الخبيثين لثغرة لتنفيذ التضليل. حتى وقت النشر، لا يزال الحادث قيد التحقيق.
الأنواع الرئيسية لعملية تضليل
Rug Pull تتضمن بشكل رئيسي ثلاثة أنواع: سرقة السيولة، أوامر البيع المحددة، والتخفيض.
سرقة السيولة
هذا هو النوع الأكثر شيوعًا من "Rug Pull" في مجال DeFi. يحدث هذا عندما يقوم منشئو الرموز بسحب جميع الرموز من بركة السيولة. هذا السلوك يسحب فجأة كل القيمة التي ضخها المستثمرون، مما يجعل سعر الرمز ينخفض إلى الصفر. بركة السيولة هي جزء أساسي من بروتوكولات DeFi، مما يمكّن المستخدمين من تداول العملات المشفرة دون الاعتماد على البورصات المركزية.
أمر بيع بسعر محدد
هذه وسيلة خداع أكثر خفاءً. في نوع الـ Rug Pull هذا، يقوم المطورون بترميز خاص للرموز بحيث لا يمكن بيعها إلا من قبلهم. ينتظر المطورون حتى يقوم المستثمرون الأفراد بشراء عملتهم المشفرة الجديدة باستخدام عملة مقترنة، وعندما يرتفع السعر بما فيه الكفاية، يقومون ببيع مراكزهم، تاركين رموزًا لا قيمة لها.
تسويق
التفريغ يشير إلى قيام المطورين ببيع كميات كبيرة من الرموز التي يمتلكونها بسرعة، مما يؤدي إلى انهيار سعر الرمز، مما يجعل الرموز التي بحوزة المستثمرين الآخرين بلا قيمة. يحدث هذا السلوك عادةً بعد دعاية كبيرة على وسائل التواصل الاجتماعي، ويطلق على الارتفاع المفاجئ في الأسعار وعمليات البيع الناتجة عنه اسم "خطة رفع السعر والبيع". بالمقارنة مع عمليات الاحتيال الأخرى في DeFi Rug Pull، يقع التفريغ في منطقة رمادية أخلاقياً. بشكل عام، ليس من غير القانوني لمطوري العملات المشفرة شراء وبيع عملاتهم، لكن النقطة الأساسية هي كمية وسرعة البيع.
كيفية التعرف على وتجنب تضليل Rug Pull
فيما يلي ست علامات يمكن أن تشير إلى خطر سحب البساطة:
1. هوية فريق التطوير غير معروفة
يجب على المستثمرين الانتباه إلى مصداقية الفريق وراء المشاريع الجديدة. هل يتمتع المطورون والمبادرون بشهرة في مجتمع التشفير؟ كيف كانت إنجازاتهم السابقة؟ إذا كان فريق التطوير غير معروف، هل يبدو أنهم يمتلكون القدرة الكافية للوفاء بالوعود؟ غالبًا ما يكون المطورون المجهولون أو المجهولون علامة خطر.
2. نقص السيولة المقفلة
فحص ما إذا كانت الرموز قد تم تعيين قفل السيولة هو واحد من الطرق البسيطة لتمييز العملات الاحتيالية عن العملات المشفرة الشرعية. إذا لم يكن هناك قفل للسيولة في عرض الرموز، فهذا يعني أن منشئي المشروع يمكنهم سحب جميع السيولة في أي وقت. من الممارسات الآمنة حماية السيولة من خلال عقد ذكي مؤمن بمدة زمنية، عادة ما يستمر من ثلاث إلى خمس سنوات. قد يوفر قفل الرموز من طرف ثالث أمانًا أعلى.
يجب على المستثمرين أيضًا الانتباه إلى النسبة المئوية لحجم السيولة المقفلة. تُعرف هذه النسبة باسم "إجمالي القيمة المقفلة" (TVL) ، ويجب أن تكون في الوضع المثالي بين 80% و 100%.
3. يوجد قيود على أوامر البيع
قد يقوم بعض الفاعلين السيئين بتقييد بعض المستثمرين من بيع رموزهم المحتفظ بها من خلال ترميز خاص. عادةً ما تكون هذه القيود على البيع واحدة من علامات المشاريع المحتالة.
نظرًا لأن هذه القيود غالبًا ما تكون مخفية في الشيفرة، فمن الصعب التعرف عليها مباشرة. طريقة اختبار بسيطة هي شراء كمية صغيرة من الرموز الجديدة، ثم محاولة بيعها على الفور. إذا واجهت مشكلة في البيع، فمن المحتمل أن يكون هناك مشكلة في المشروع.
4. قلة من حاملي العملات تؤدي إلى ارتفاع الأسعار بشكل كبير
يجب على المستثمرين توخي الحذر من التقلبات الكبيرة المفاجئة في أسعار الرموز الجديدة، خاصة عندما لا تكون الرموز مقفلة. الارتفاع الكبير في أسعار الرموز الجديدة في DeFi غالبًا ما يكون "رفعًا" قبل "البيع". يجب على المستثمرين أن يكونوا متشككين تجاه هذا الاتجاه السعري واستخدام متصفح الكتل للتحقق من عدد حاملي الرموز. إذا كان عدد قليل فقط من الأشخاص يمتلكون كميات كبيرة من الرموز، فمن السهل أن يتعرض هذا الرمز للتلاعب في الأسعار. في الوقت نفسه، قد يعني عدد حاملي الرموز القليل أن بعض كبار المستثمرين يعتزمون البيع قريبًا، مما قد يتسبب في ضربة شديدة لقيمة الرمز.
5. وعد عائدات مرتفعة بشكل غير عادي
إذا كان العائد الذي يعد به مشروع ما مرتفعًا لدرجة يصعب تصديقها، فمن المحتمل أنه غير موثوق به. عندما يقدم رمز جديد معدل عائد سنوي مئوي ثلاثي الأرقام (APY)، على الرغم من أنه ليس بالضرورة خداعًا، إلا أن هذه العوائد المرتفعة عادة ما تكون مصحوبة بنفس القدر من المخاطر العالية.
6. نقص التدقيق الخارجي
في سوق العملات المشفرة الحالي، أصبحت عملية تدقيق الكود الرسمي من قبل طرف ثالث ذو سمعة طيبة ممارسة قياسية. بالنسبة للعملات اللامركزية ومشاريع DeFi، فإن قبول التدقيق الافتراضي أمر ضروري.
ومع ذلك، يجب على المستثمرين عدم الثقة فقط في ادعاءات فريق التطوير بأنه تم إجراء تدقيق. يجب أن يتم التحقق من التدقيق من قبل طرف ثالث، ويجب أن يشير بوضوح إلى عدم وجود أي محتوى ضار في الشيفرة.
من المهم ملاحظة أن هذه العلامات لا تعني بالضرورة أن المشروع هو تضليل، ولكن يجب اعتبارها إشارات تحذيرية تدفع المستثمرين لإجراء تحقيقات أعمق قبل الاستثمار.
بالإضافة إلى النقاط الست المذكورة أعلاه، يمكن للمستثمرين أيضاً تقليل مخاطر تعرضهم لتضليل.
تحقق مما إذا كان المشروع يحتوي على شفرة عقد مفتوحة المصدر وقد خضعت لتدقيق صارم
تأكيد ما إذا كانت المشاريع قد وضعت تدابير الأمان ذات الصلة وخطط الطوارئ.
مراجعة ما إذا كان المشروع لديه القدرة على نقل أموال المستخدمين في عقد نقل صلاحيات عالية.
تحقق من أن صلاحيات المشروع تتمتع بقدر عالٍ من اللامركزية، مع استخدام أساليب إدارة مثل التوقيع المتعدد وقفل الوقت.
قارن بين توزيع الرموز المميز في الوثيقة البيضاء للمشروع والحالة الفعلية للإصدار، وتابع عنوان ووقت إصدار الرموز المميزة.
أهمية العناية الواجبة
إجراء تقييم شامل للمشاريع هو خطوة رئيسية لضمان أمان الاستثمار. بالإضافة إلى التركيز على العلامات المختلفة المذكورة سابقًا، يجب على المستثمرين التعامل بحذر مع الضجة المحيطة بالمشاريع الجديدة ونفسية الخوف من الفقدان (FOMO). غالبًا ما تجذب المشاريع الاحتيالية المستثمرين بسرعة من خلال خلق شعور بالعجلة والإفراط في الدعاية، لكن المستثمرين الأذكياء يجب أن يأخذوا الوقت الكافي للقيام بأبحاث شاملة وتقييم دقيق قبل استثمار أموالهم.
خلال عملية العناية الواجبة، يحتاج المستثمرون إلى:
تحقق من شرعية فريق المشروع وتحقق من سجله السابق
البحث عن شفافية المشروع من خلال قراءة الأوراق البيضاء والمواقع والمواد الأخرى للحصول على مزيد من المعلومات
تقييم ما إذا كان فريق المشروع من الأعضاء ذوي الخبرة والموثوقية في مجتمع التشفير
فهم تفاصيل العقد الذكي للمشروع ، والتأكد من أن الشيفرة قد تمت مراجعتها من قبل مدققين ذوي سمعة جيدة من طرف ثالث لاستبعاد الأبواب الخلفية الخبيثة أو الثغرات القابلة للاستغلال.
بشكل عام، يجب على المستثمرين تخصيص الوقت والجهد الكافيين لإجراء العناية الواجبة، من أجل تقليل مخاطر الاستثمار إلى الحد الأدنى.
الخاتمة
أصبح سحب السجادة مشكلة خطيرة في عالم العملات المشفرة، مما أدى إلى تكبد العديد من المستثمرين خسائر كبيرة. تستعرض هذه المقالة تعريف سحب السجادة وأنواعه وكيفية التعرف على هذه الاحتيالات وتجنبها. نناقش بعض العلامات التي قد تشير إلى وجود مخاطر احتيال في المشروع، مثل الوعود بعوائد غير طبيعية، فريق تطوير مجهول، نقص في التدقيق والشفافية، وغيرها.
بصفتنا مستثمرين، يجب علينا أن نتعلم كيفية التعرف على مشاريع تضليل والتجنب منها لحماية أصولنا. قبل الاستثمار في أي مشروع، ينبغي إجراء بحث كافٍ، ويمكن طلب رأي فريق محترف في التدقيق عند الضرورة. مع استمرار تطور صناعة التشفير وجذب المزيد من المستثمرين، يحتاج الأفراد والهيئات التنظيمية والسلطات القانونية إلى العمل معًا للوقاية من الأنشطة الاحتيالية ومعاقبتها، والحفاظ على التنمية الصحية للسوق.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 13
أعجبني
13
5
مشاركة
تعليق
0/400
ZKProofster
· منذ 15 س
تقنياً، تعتبر أوعية العسل لا تزال ساعة هواة مقارنةً بهذا
شاهد النسخة الأصليةرد0
TerraNeverForget
· منذ 15 س
إذا كنت لا تستطيع الهروب فلا تدخل، ابحث عن الفوز بثبات
ستة إشارات تحذيرية تساعدك على كشف تضليل سحب السجادة
سحب السجادة تضليل: التعرف عليه والوقاية منه
في السنوات الأخيرة، ازدهر سوق العملات المشفرة، مما جذب عددًا كبيرًا من المستثمرين. ومع ذلك، جاءت معه ظهور أنواع مختلفة من التضليل، وأشهرها هو Rug Pull. وفقًا لبيانات المنصة، تم خداع ضحايا Rug Pull في عام 2021 بمبلغ حوالي 2.8 مليار دولار من العملات المشفرة، وهو ما يمثل 37٪ من إجمالي إيرادات احتيال العملات المشفرة في ذلك العام.
ما يثير القلق أكثر هو أنه في أبريل 2023، واجه قطاع DeFi مرة أخرى حادثة سحب سجاد خطيرة، مما أدى إلى خسائر تزيد عن 620 ألف دولار للمستثمرين، وشمل ذلك 32 مشروعًا. ومن بين هذه المشاريع، تأثر BNB Chain بشكل أكبر، حيث بلغت خسائره أكثر من 450 ألف دولار، وهو ما يمثل أكثر من 73% من إجمالي الخسائر. تلاه Ethereum و Arbitrum، اللذان تكبدا خسائر قدرها 105 ألف دولار و 18.2 ألف دولار على التوالي.
تعريف سحب السجادة
سحب السجادة هو نوع شائع من تضليل العملات المشفرة في مجال DeFi. عادة ما يظهر عندما يقوم مطورو المشروع بسحب فجائي لبركة السيولة من بورصة مركزية (DEX)، مما يؤدي إلى انهيار سعر العملة؛ أو من خلال استخدام الصلاحيات المركزية والثغرات المنطقية، يسحبون أموال المستثمرين دون أي تحذير.
في 26 أبريل 2023، يبدو أن مشروع DEX في نظام zkSync البيئي، Merlin، قد تعرض لتضليل، مع خسائر تقدر بحوالي 1.82 مليون دولار أمريكي. وفقًا لبيانات المراقبة على السلسلة، بعد فترة قصيرة من بدء نشاط ما قبل البيع الذي استمر ثلاثة أيام لـ Merlin، تم نقل عملات مشفرة مثل USDC وETH بقيمة تقارب 1.82 مليون دولار من البروتوكول، ويُعتقد أن السبب هو استغلال المطورين الخبيثين لثغرة لتنفيذ التضليل. حتى وقت النشر، لا يزال الحادث قيد التحقيق.
الأنواع الرئيسية لعملية تضليل
Rug Pull تتضمن بشكل رئيسي ثلاثة أنواع: سرقة السيولة، أوامر البيع المحددة، والتخفيض.
سرقة السيولة
هذا هو النوع الأكثر شيوعًا من "Rug Pull" في مجال DeFi. يحدث هذا عندما يقوم منشئو الرموز بسحب جميع الرموز من بركة السيولة. هذا السلوك يسحب فجأة كل القيمة التي ضخها المستثمرون، مما يجعل سعر الرمز ينخفض إلى الصفر. بركة السيولة هي جزء أساسي من بروتوكولات DeFi، مما يمكّن المستخدمين من تداول العملات المشفرة دون الاعتماد على البورصات المركزية.
أمر بيع بسعر محدد
هذه وسيلة خداع أكثر خفاءً. في نوع الـ Rug Pull هذا، يقوم المطورون بترميز خاص للرموز بحيث لا يمكن بيعها إلا من قبلهم. ينتظر المطورون حتى يقوم المستثمرون الأفراد بشراء عملتهم المشفرة الجديدة باستخدام عملة مقترنة، وعندما يرتفع السعر بما فيه الكفاية، يقومون ببيع مراكزهم، تاركين رموزًا لا قيمة لها.
تسويق
التفريغ يشير إلى قيام المطورين ببيع كميات كبيرة من الرموز التي يمتلكونها بسرعة، مما يؤدي إلى انهيار سعر الرمز، مما يجعل الرموز التي بحوزة المستثمرين الآخرين بلا قيمة. يحدث هذا السلوك عادةً بعد دعاية كبيرة على وسائل التواصل الاجتماعي، ويطلق على الارتفاع المفاجئ في الأسعار وعمليات البيع الناتجة عنه اسم "خطة رفع السعر والبيع". بالمقارنة مع عمليات الاحتيال الأخرى في DeFi Rug Pull، يقع التفريغ في منطقة رمادية أخلاقياً. بشكل عام، ليس من غير القانوني لمطوري العملات المشفرة شراء وبيع عملاتهم، لكن النقطة الأساسية هي كمية وسرعة البيع.
كيفية التعرف على وتجنب تضليل Rug Pull
فيما يلي ست علامات يمكن أن تشير إلى خطر سحب البساطة:
1. هوية فريق التطوير غير معروفة
يجب على المستثمرين الانتباه إلى مصداقية الفريق وراء المشاريع الجديدة. هل يتمتع المطورون والمبادرون بشهرة في مجتمع التشفير؟ كيف كانت إنجازاتهم السابقة؟ إذا كان فريق التطوير غير معروف، هل يبدو أنهم يمتلكون القدرة الكافية للوفاء بالوعود؟ غالبًا ما يكون المطورون المجهولون أو المجهولون علامة خطر.
2. نقص السيولة المقفلة
فحص ما إذا كانت الرموز قد تم تعيين قفل السيولة هو واحد من الطرق البسيطة لتمييز العملات الاحتيالية عن العملات المشفرة الشرعية. إذا لم يكن هناك قفل للسيولة في عرض الرموز، فهذا يعني أن منشئي المشروع يمكنهم سحب جميع السيولة في أي وقت. من الممارسات الآمنة حماية السيولة من خلال عقد ذكي مؤمن بمدة زمنية، عادة ما يستمر من ثلاث إلى خمس سنوات. قد يوفر قفل الرموز من طرف ثالث أمانًا أعلى.
يجب على المستثمرين أيضًا الانتباه إلى النسبة المئوية لحجم السيولة المقفلة. تُعرف هذه النسبة باسم "إجمالي القيمة المقفلة" (TVL) ، ويجب أن تكون في الوضع المثالي بين 80% و 100%.
3. يوجد قيود على أوامر البيع
قد يقوم بعض الفاعلين السيئين بتقييد بعض المستثمرين من بيع رموزهم المحتفظ بها من خلال ترميز خاص. عادةً ما تكون هذه القيود على البيع واحدة من علامات المشاريع المحتالة.
نظرًا لأن هذه القيود غالبًا ما تكون مخفية في الشيفرة، فمن الصعب التعرف عليها مباشرة. طريقة اختبار بسيطة هي شراء كمية صغيرة من الرموز الجديدة، ثم محاولة بيعها على الفور. إذا واجهت مشكلة في البيع، فمن المحتمل أن يكون هناك مشكلة في المشروع.
4. قلة من حاملي العملات تؤدي إلى ارتفاع الأسعار بشكل كبير
يجب على المستثمرين توخي الحذر من التقلبات الكبيرة المفاجئة في أسعار الرموز الجديدة، خاصة عندما لا تكون الرموز مقفلة. الارتفاع الكبير في أسعار الرموز الجديدة في DeFi غالبًا ما يكون "رفعًا" قبل "البيع". يجب على المستثمرين أن يكونوا متشككين تجاه هذا الاتجاه السعري واستخدام متصفح الكتل للتحقق من عدد حاملي الرموز. إذا كان عدد قليل فقط من الأشخاص يمتلكون كميات كبيرة من الرموز، فمن السهل أن يتعرض هذا الرمز للتلاعب في الأسعار. في الوقت نفسه، قد يعني عدد حاملي الرموز القليل أن بعض كبار المستثمرين يعتزمون البيع قريبًا، مما قد يتسبب في ضربة شديدة لقيمة الرمز.
5. وعد عائدات مرتفعة بشكل غير عادي
إذا كان العائد الذي يعد به مشروع ما مرتفعًا لدرجة يصعب تصديقها، فمن المحتمل أنه غير موثوق به. عندما يقدم رمز جديد معدل عائد سنوي مئوي ثلاثي الأرقام (APY)، على الرغم من أنه ليس بالضرورة خداعًا، إلا أن هذه العوائد المرتفعة عادة ما تكون مصحوبة بنفس القدر من المخاطر العالية.
6. نقص التدقيق الخارجي
في سوق العملات المشفرة الحالي، أصبحت عملية تدقيق الكود الرسمي من قبل طرف ثالث ذو سمعة طيبة ممارسة قياسية. بالنسبة للعملات اللامركزية ومشاريع DeFi، فإن قبول التدقيق الافتراضي أمر ضروري.
ومع ذلك، يجب على المستثمرين عدم الثقة فقط في ادعاءات فريق التطوير بأنه تم إجراء تدقيق. يجب أن يتم التحقق من التدقيق من قبل طرف ثالث، ويجب أن يشير بوضوح إلى عدم وجود أي محتوى ضار في الشيفرة.
من المهم ملاحظة أن هذه العلامات لا تعني بالضرورة أن المشروع هو تضليل، ولكن يجب اعتبارها إشارات تحذيرية تدفع المستثمرين لإجراء تحقيقات أعمق قبل الاستثمار.
بالإضافة إلى النقاط الست المذكورة أعلاه، يمكن للمستثمرين أيضاً تقليل مخاطر تعرضهم لتضليل.
أهمية العناية الواجبة
إجراء تقييم شامل للمشاريع هو خطوة رئيسية لضمان أمان الاستثمار. بالإضافة إلى التركيز على العلامات المختلفة المذكورة سابقًا، يجب على المستثمرين التعامل بحذر مع الضجة المحيطة بالمشاريع الجديدة ونفسية الخوف من الفقدان (FOMO). غالبًا ما تجذب المشاريع الاحتيالية المستثمرين بسرعة من خلال خلق شعور بالعجلة والإفراط في الدعاية، لكن المستثمرين الأذكياء يجب أن يأخذوا الوقت الكافي للقيام بأبحاث شاملة وتقييم دقيق قبل استثمار أموالهم.
خلال عملية العناية الواجبة، يحتاج المستثمرون إلى:
بشكل عام، يجب على المستثمرين تخصيص الوقت والجهد الكافيين لإجراء العناية الواجبة، من أجل تقليل مخاطر الاستثمار إلى الحد الأدنى.
الخاتمة
أصبح سحب السجادة مشكلة خطيرة في عالم العملات المشفرة، مما أدى إلى تكبد العديد من المستثمرين خسائر كبيرة. تستعرض هذه المقالة تعريف سحب السجادة وأنواعه وكيفية التعرف على هذه الاحتيالات وتجنبها. نناقش بعض العلامات التي قد تشير إلى وجود مخاطر احتيال في المشروع، مثل الوعود بعوائد غير طبيعية، فريق تطوير مجهول، نقص في التدقيق والشفافية، وغيرها.
بصفتنا مستثمرين، يجب علينا أن نتعلم كيفية التعرف على مشاريع تضليل والتجنب منها لحماية أصولنا. قبل الاستثمار في أي مشروع، ينبغي إجراء بحث كافٍ، ويمكن طلب رأي فريق محترف في التدقيق عند الضرورة. مع استمرار تطور صناعة التشفير وجذب المزيد من المستثمرين، يحتاج الأفراد والهيئات التنظيمية والسلطات القانونية إلى العمل معًا للوقاية من الأنشطة الاحتيالية ومعاقبتها، والحفاظ على التنمية الصحية للسوق.