كيفية بناء محفظة استثمارية بالذكاء الاصطناعي: التحليل الكامل لصناديق ETF

استثمار الذكاء الاصطناعي ليس معقدًا بهذا الشكل. هناك منطقتان أساسيتان: الأولى هي شركات المنصات التي تقوم بنمذجة مباشرة (مثل مقدمي خدمات السحابة، وتصميم الشرائح)، والثانية هي البنية التحتية الداعمة (مثل أشباه الموصلات، ومراكز البيانات، والطاقة). اختيار التركيبة الصحيحة يمكن أن يضاعف العائدات.

كيفية اختيار المراكز الأساسية

صناديق المؤشرات السلبية الأكثر استقرارًا: Global X AI & Tech ETF (AIQ) بمعدل 0.68%، وصندوق BlackRock iShares Future AI & Tech ETF (ARTY) بمعدل أقل 0.47%. كلاهما يتتبعان طبقة منصات الذكاء الاصطناعي العالمية، والفرق ليس كبيرًا. إذا كنت ترغب في إدارة نشطة جرب Roundhill Generative AI & Technology ETF (CHAT) بمعدل 0.75%، يركز على الأسهم الساخنة للذكاء الاصطناعي التوليدي، لكن التقلبات أكبر.

استراتيجية التكوين المحيطة

طبقة الشرائح: صندوق VanEck للمعادن شبه الموصلة (SMH) بمعدل 0.35%، أكبر 10 مراكز تتجاوز 70% (مع التركيز على إنفيديا، وتي إس إم سي، وبروكتر)، مما يزيد من المخاطر ولكن لديه إمكانيات عائد كبيرة. صندوق iShares للمعادن شبه الموصلة (SOXX) بمعدل 0.34%، ويوفر تنويعًا أفضل.

طبقة مركز البيانات: صندوق Global X لمراكز البيانات ETF (DTCR) بمعدل 0.50%، يمتلك مشغلي غرف البيانات مباشرة. ملاحظة: تعتبر هذه الأنواع من صناديق REIT حساسة لمعدلات الفائدة، وسيتم كبحها خلال فترات زيادة أسعار الفائدة.

طبقة الأمن السيبراني: صندوق ETF للأمن السيبراني من First Trust (CIBR) بمعدل 0.59%، وصندوق ETF للأمن السيبراني من Amplify (HACK) بمعدل 0.60%، كلاهما صناديق استثمارية سلبية تعتمد على قواعد الفرز. في عصر الذكاء الاصطناعي، يتوسع مجال الهجمات، وهناك بالفعل حاجة في هذا المجال.

البنية التحتية للطاقة: صندوق VanEck للطاقة النووية (NLR) بمعدل 0.56%، يشمل مشغلي الطاقة النووية وعمال مناجم اليورانيوم. استهلاك الطاقة في مراكز البيانات المدعومة بالذكاء الاصطناعي مخيف، وهذه الفكرة منطقية.

ثلاث طرق لتكوين محفظة استثمارية

خطة الكسالى: اشترِ AIQ أو ARTY فقط، وانتهى الأمر. الرسوم منخفضة، والتنوع كاف.

خطة التكوين: اختر ETF منصة AI كحيازة أساسية، وقم بتوزيع الحصص المحيطة على نصف دارة + مركز بيانات + أمان الشبكات كل واحدة منها. بهذه الطريقة، يمكن تغطية السلسلة الكاملة من الرقائق إلى غرفة الخادم إلى الدفاع.

الخطة الجذرية: الانضمام إلى ETF Defiance الكمي (QTUM) بمعدل 0.40% لإجراء مضاربة صغيرة (5-10% من الحصة)، الحوسبة الكمية لا تزال في مراحلها المبكرة لكن التقدم التكنولوجي يتسارع.

جدول مقارنة الرسوم

صندوق الذكاء الاصطناعي الأساسي: 0.47%-0.75% صندوق أشباه الموصلات: 0.34%-0.35% صندوق الأمن السيبراني: 0.59%-0.60% صندوق مركز البيانات: 0.50% البنية التحتية للطاقة: 0.56%-0.75% الحوسبة الكمومية: 0.40%

تكون صناديق المؤشرات السلبية عمومًا أرخص بـ 20-30 نقطة أساس من الصناديق المدارة بنشاط، لكن الصناديق النشطة يمكن أن تلتقط نقاط الحكاية الساخنة. لا توجد إجابة مطلقة هنا، يعتمد الأمر على ما إذا كنت ترغب في توفير الرسوم أو الرهان على العائدات الزائدة.

تحذير المخاطر

تركيز صندوق أشباه الموصلات مرتفع جداً (حصة أكبر خمسة استثمارات تتجاوز 70%)، مما يعني أن تقلبات أي استثمار فردي ستؤثر على الكل. من السهل أن تتعرض صناديق الاستثمار العقاري لمراكز البيانات للضغط خلال فترة ارتفاع أسعار الفائدة، حتى مع الأساسيات الجيدة. الحوسبة الكمية هي بالكامل مضاربة، وخط الزمن للتطور غير مؤكد، لذا يمكن تخصيص مبالغ صغيرة فقط.