تمييز بين الشراء الطويل وأمر البيع: دليل عملي للمبتدئين المتداولين

النجاح في التداول المالي يتطلب أن يكون المتداول على دراية بالمفاهيم الأساسية. اليوم سنغوص في اثنين من المصطلحات الأهم التي يجب أن يفهمها أي مستثمر: ما هو أمر الشورت واستراتيجيات استخدامه بشكل فعال.

وضعية التداول - أساس كل شيء

قبل الحديث عن أمر الشورت أو اللونج، نحتاج إلى فهم مفهوم “الوضعية” (position). وهي الحالة التي يتم فيها الاحتفاظ بأمر تداول مفتوح - سواء كان أمر شراء أو بيع. عندما ينجح المتداول في تنفيذ الأمر، يكون لديه وضعية جديدة.

مشكلة تحديد الحد الأقصى للوضعيات

كل منتج مالي لديه قواعد خاصة بشأن الحد الأقصى لعدد الوضعيات التي يمكن الاحتفاظ بها. هذه القواعد تحمي الشفافية وتمنع المستثمرين الكبار من التلاعب بالسعر. يحتاج المتداول إلى معرفة هذه الحدود لتجنب إلغاء الأوامر أو فقدان فرص التداول.

أمر الشورت: تحقيق الربح من الانخفاض

على عكس التفكير الشائع، يمكنك تحقيق أرباح عندما ينخفض السعر. ما هو أمر الشورت؟ ببساطة، هو أمر بيع منتج مالي مع توقع انخفاض السعر.

كيفية عمل أمر الشورت

لنأخذ مثالاً محدداً: متداول يفتح أمر بيع أسهم شركة Apple عند مستوى 134.43 دولار للسهم مع 03 عقود وبرافعة مالية 1:10. إذا انخفض السعر فعلاً، يحقق المتداول ربحاً. بالمثل، في سوق الفوركس، أمر بيع زوج USD/JPY عند مستوى 136.71 مع 0.02 عقد وبرافعة 1:50 يمكن أن يحقق ميزة عندما يقوى الين.

متى يجب استخدام أمر الشورت؟

• عندما تشير الإشارات الفنية إلى اتجاه هابط
• عندما تكون البيانات الأساسية غير جيدة (التضخم مرتفع، والنمو الاقتصادي بطيء)
• عندما يكون نفس السوق سلبياً ويؤدي إلى بيع جماعي من قبل المستثمرين

مثال واضح: في النصف الأخير من 2022، عندما شددت البنوك المركزية السياسة النقدية، وارتفع الدولار الأمريكي بشكل كبير. المتداولون الذين استغلوا هذه الإشارة بأمر شورت على EUR/USD حققوا أرباحاً ملحوظة.

الأدوات الفنية المساعدة

لتحديد وقت فتح أمر الشورت، يمكن للمتداول استخدام:

• نموذج السعر double top (قمتان)
• خطوط الاتجاه والقنوات السعرية
• مؤشرات MACD، Bollinger Bands، MA

على سبيل المثال، على مخطط USD/JPY، عندما يتقاطع MACD أسفل خط الإشارة، ويتوسع الهستوجرام في الأسفل، يكون ذلك إشارة قوية للبيع.

أمر اللونج: الخيار التقليدي

أمر اللونج (شراء) هو فعل شراء منتج مالي مع توقع ارتفاع السعر. على سبيل المثال، يمكن لمتداول أن يفتح أمر شراء أسهم Tesla عند مستوى 150.42 دولار للسهم مع عقد واحد وبرافعة 1:10. في سوق الفوركس، شراء EUR/USD عند 1.05867 مع 0.01 عقد هو مثال آخر.

استراتيجية فتح أمر اللونج

• عندما تكون المؤشرات الاقتصادية الكلية إيجابية: انخفاض التضخم، نمو الناتج المحلي الإجمالي، انخفاض معدل البطالة
• عندما تظهر نماذج السعر انعكاسات صعودية (مثل اختراق الشموع)
• عندما يكون نفس السوق متفائلاً

الأدوات المساعدة لأمر اللونج

استخدام نماذج الشموع الاختراقية، القيعان المعلقة، القاع المزدوج، ومؤشرات RSI، Ichimoku. على سبيل المثال، يظهر مخطط Microsoft بعد اتجاه هابط، نموذج شموع الاختراق - إشارة واضحة لفتح أمر لونج.

مقارنة بين الاستراتيجيتين

الأسئلة الشائعة

هل أمر الشورت أكثر خطورة؟

كلا الأمرين يحملان مخاطر متساوية إذا لم يتم إدارة المخاطر بشكل جيد. المهم هو التنبؤ الصحيح بالاتجاه وتحديد وقف الخسارة بشكل مناسب.

هل يُسمح باستخدام أمر الشورت في السعودية؟

في سوق الأسهم المحلي السعودي، أمر الشورت غير مسموح به حالياً. ومع ذلك، يُطبق في أسواق المشتقات (الفوركس، السلع، والمؤشرات).

هل من الأفضل أن تفتح مراكز لونج وشورت في نفس المنتج؟

لا ينصح. هذه الاستراتيجية تضيع تكاليف التداول دون تحقيق أرباح. ومع ذلك، يمكنك أن تفتح مركز لشراء زوج عملات واحد (USD/JPY) وتبيع زوج آخر (EUR/USD) إذا كانت التحليلات تشير إلى اتجاهات مختلفة.

هل من الأسهل التنبؤ بالارتفاع أم الانخفاض؟

كلاهما يعتمد على مهارات التحليل لدى المتداول. الفرق يكمن في النفسية - الكثير يخاف من أمر الشورت لأنه “لا حدود للخسارة”، لكن مع وضع وقف خسارة محكم، المخاطر متساوية.

إتقان استخدام أمر الشورت ووضعية اللونج لن يساعدك فقط على تحقيق الأرباح، بل يحمي أصولك عندما يتغير السوق. ابدأ بحساب تجريبي وتمرن على هذه الاستراتيجيات قبل التداول الحقيقي.