صناديق ETFs البديلة مع إمكانات ارتفاع تزيد عن 10%: وجهات نظر المحللين حول FFLS و CBLS

المستثمرون الذين يستكشفون صناديق تداول بديلة يتجهون بشكل متزايد إلى استراتيجيات تجمع بين مراكز طويلة في الأوراق المالية الصاعدة وبيع قصير للأصول الهابطة. توفر هذه المقاربة وسيلة فريدة للتنقل في تقلبات السوق مع السعي لتحقيق نمو رأس المال. وفقًا لاتفاقية المحللين الأخيرة، هناك صندوقان بديلان بارزان يستحقان مزيدًا من الدراسة من حيث آفاق النمو: صندوق المستقبل للاستثمار طويل/قصير (FFLS) وصندوق تشينجبريدج كابيتال للاستثمار طويل/قصير (CBLS).

الأساليب الاستراتيجية: مقارنة بين صندوقين بديلين

يركز صندوق FFLS على الاستفادة من اتجاهات النمو الناشئة من خلال نهج استراتيجي مزدوج. يحدد الصندوق الأسهم التي من المتوقع أن تستفيد من التحولات الكلية، مع البيع القصير للأوراق المالية التي يُتوقع أن تؤدي أداءً ضعيفًا. ومع أصول إدارة تبلغ 2.04 مليون دولار، يحتفظ FFLS بمحفظة مركزة حيث تمثل أعلى 10 ممتلكات 93.24% من إجمالي الأصول. تظهر بيانات المحللين أن 28 من أصل 32 ممتلكات تحمل تصنيف شراء، و4 تصنيفاتها احتفاظ، مما يرسخ توافقًا معتدلًا على الشراء للصندوق نفسه.

على النقيض، يسعى صندوق CBLS لتحقيق تقدير طويل الأمد مع التركيز على تقليل التقلبات. يدير الصندوق أصولًا بقيمة 8.21 مليون دولار ويتميز ببنية أكثر تنويعًا — حيث تشكل أعلى 10 ممتلكات 57.02% من المحفظة. ضمن عالمه المكون من 49 سهمًا، هناك 41 مركزًا يحمل تصنيف شراء، و7 تصنيفاتها احتفاظ، وواحد يحمل تصنيف بيع. يدعم هذا التوزيع أيضًا تصنيف توافق معتدل على الشراء.

إمكانات النمو والزخم الأخير

تؤكد أهداف الأسعار من وول ستريت على فرصة الارتفاع في كلا الصندوقين. يحمل FFLS هدف سعر متوسط قدره 23.63 دولار، مما يشير إلى ارتفاع بنسبة 17.1% من مستويات التداول الحالية. أظهر الصندوق زخمًا، حيث سجل مكاسب بنسبة 7.1% خلال الأشهر الأخيرة. أما CBLS، مع توقع سعر متوسط قدره 23.93 دولار، فإنه يشير إلى إمكانات ارتفاع بنسبة 12.7%. لقد تفوق هذا الصندوق على FFLS بمكاسب بلغت 12.1% خلال فترة أدائه الأخيرة.

لماذا تفكر في صناديق تداول بديلة لمحفظتك؟

توفر صناديق التداول البديلة مثل FFLS وCBLS العديد من الفوائد المقنعة. فهي تقدم تعرضًا شفافًا وسائلًا للسائلة لاستراتيجيات متطورة كانت تُحجز سابقًا للمستثمرين المؤسساتيين. من خلال دمج استراتيجيات مشابهة لصناديق التحوط — بما في ذلك مراكز الأسهم الطويلة/القصيرة والاستراتيجيات البديلة — يمكن لهذه الصناديق أن تساعد في تنويع المحافظ وتقليل المخاطر المحتملة عبر دورات السوق.

لقد جعلت سهولة الوصول إلى الصناديق البديلة هذا المجال الذي كان حصريًا سابقًا متاحًا للمستثمرين الأفراد. يمكن للمستثمرين الأفراد الآن تنفيذ استراتيجيات صناديق التحوط والمستقبلات المدارة مع حد أدنى أقل وشفافية أكبر من الوصول المباشر إلى الصناديق. لأولئك الباحثين عن النمو والحماية من الانخفاض، تستحق الصناديق البديلة النظر كحصة أساسية أو كجزء من محفظة استثمارية ثانوية.

اكتشفت أدوات تصفية TipRanks أن هذين الصندوقين من بين الأكثر إقناعًا، لكن يجب على المستثمرين الأفراد تقييم ما إذا كانت هذه الصناديق البديلة تتوافق مع تحملهم للمخاطر وأفق استثماراتهم قبل الالتزام برأس المال.