Análisis de comparación del mecanismo de staking de Ethereum y Polkadot y desarrollo de derivados
Con la inminente llegada de la actualización de Shanghái de Ethereum, se activará la función de extracción de stake, lo que ha generado un amplio interés en el ámbito del stake de Ethereum y los derivados relacionados. Polkadot ha estado utilizando el mecanismo PoS desde su lanzamiento en 2019 y recientemente ha lanzado varias herramientas de stake innovadoras. Este artículo comparará los mecanismos y el estado del stake de Ethereum y Polkadot desde múltiples perspectivas, y analizará brevemente el desarrollo de los derivados de ambos.
mecanismo de stake
Ethereum utiliza un mecanismo de prueba de participación (PoS), donde cada validador necesita 32 ETH para hacer stake. Los validadores ejecutan nodos de la cadena de señal principal y múltiples clientes de validadores, cada uno correspondiente a 32 ETH. Los validadores son asignados a "comités" seleccionados aleatoriamente, responsables de validar las particiones en la red. Ethereum 2.0 necesita un conjunto masivo de validadores para garantizar la disponibilidad y efectividad: cada partición requiere al menos 111 validadores para operar la red, y 256 validadores son necesarios para completar la finalización de todas las particiones en un período. Si hay 64 particiones, se necesitan 16384 validadores.
Polkadot utiliza un mecanismo de Prueba de Participación Nominada (NPoS), que incluye dos roles: "validadores" que operan nodos y "nominadores" que nominan validadores. Los nominadores pueden recibir recompensas del sistema sin necesidad de operar una máquina personalmente, y también pueden unirse a un grupo de nominadores para reducir aún más la barrera de entrada y simplificar las operaciones. NPoS permite que el número de validadores necesarios para Polkadot sea menor, con aproximadamente 10 validadores requeridos por cada cadena paralela, por lo que 100 cadenas paralelas solo requieren 1000 validadores. Actualmente, la red de Polkadot tiene 297 validadores y se espera que necesite 1000 validadores en la fase de madurez, por lo que se ha lanzado el "Programa de mil validadores" para aumentar el número de validadores.
Datos de staking actuales
Hasta la fecha de redacción, Ethereum tiene 16.44 millones de ETH en estado de stake, con una tasa de stake del 14.3%, 513,000 validadores y un rendimiento de stake del 4.32%, considerando la inflación, el rendimiento es del 4.55%. Polkadot tiene 592 millones de DOT en estado de stake, con una tasa de stake del 46.4%, 455,000 nominadores, un rendimiento histórico de stake del 15.39% y un rendimiento del 8.26% después de descontar la inflación.
Para las cadenas PoS, cuanto mayor sea la tasa de staking, mayor será la seguridad de la red. Actualmente, la tasa de staking de Ethereum es relativamente baja, posiblemente porque el ETH apostado en la versión actual no se puede retirar. La actualización "Shanghái" de Ethereum se espera que se complete en marzo, momento en el cual se permitirá retirar el ETH apostado, lo que podría aumentar significativamente la tasa de staking. La tasa de staking ideal para Polkadot es del 50%, mientras que la tasa de staking real suele mantenerse entre el 40% y el 60%.
Período de bloqueo
Actualmente, el ETH stakeado en Ethereum no se puede retirar; después de la actualización "Shanghái", se habilitará la función de retiro. En ese momento, el período de bloqueo del ETH stakeado será de 27 horas, y se podrá retirar el ETH stakeado 27 horas después de la liberación.
El período de bloqueo del stake de Polkadot es de 28 días, y se pueden retirar los DOT apostados 28 días después de deshacer el stake. Un período de bloqueo más largo aumenta la seguridad del protocolo, pero también reduce el atractivo para los apostadores debido a la menor flexibilidad y el aumento del costo de oportunidad.
Umbral de stake
Ethereum solo admite un tipo de staking nativo, es decir, operar un validador por cuenta propia. Cada validador debe depositar 32 ETH y necesita una computadora dedicada que funcione las 24 horas y ciertos conocimientos técnicos.
Aunque el protocolo de Ethereum no admite el staking delegado, hay terceros en el mercado que ofrecen servicios de custodia de nodos, externalizando la operación de nodos a proveedores de servicios. Este método aún requiere un depósito de 32 ETH, es adecuado para aquellos que tienen capital pero no entienden la tecnología, aunque se necesita tener cierta confianza en el custodio.
El protocolo Polkadot admite nativamente cuatro tipos de stake, que van desde el umbral de capital más alto al más bajo: ejecutar un validador, nominación directa, ejecutar un grupo de nominación y unirse a un grupo de nominación, con un mínimo de solo 1 DOT para participar en el stake. Polkadot también ofrece un sitio web de "panel de stake" para facilitar las operaciones de stake de los usuarios.
Los validadores en funcionamiento necesitan una computadora dedicada que funcione las 24 horas y conocimientos técnicos relacionados. Además, la cantidad de DOT apostados debe estar en un rango alto para poder entrar en el conjunto de validadores activos; estos DOT pueden ser apostados por uno mismo o por nominadores. La cantidad de DOT necesaria para convertirse en un validador activo cambia dinámicamente, y actualmente se requieren al menos unos 1.6 millones de DOT.
La nominación directa requiere que "nombres" a los validadores de tu confianza (un máximo de 16), y que apuestes DOT bajo esos validadores. Los nominadores y los validadores comparten la misma recompensa de red, y se debe pagar una cierta comisión a los validadores (actualmente un promedio del 4.04%). Si los validadores nominados tienen caídas o realizan acciones maliciosas, los nominadores también serán penalizados con la pérdida de monedas. Para recibir la recompensa de nominación, se debe alcanzar el monto mínimo de vinculación, que también varía dinámicamente; actualmente se requieren aproximadamente 264 DOT.
El funcionamiento del pool de nominación es una nueva función que se lanzó recientemente, con el objetivo de reducir aún más la barrera de entrada para la nominación. Varios pequeños nominadores pueden formar un pool de nominación, donde pueden stakear DOT en el pool y luego actuar como un solo nominador para nominar a un conjunto de validadores seleccionados. Los miembros del pool comparten recompensas y penalizaciones según su participación en el stake. Para operar un pool de nominación, es necesario elegir validadores, y actualmente se requieren 200 DOT para operar un pool.
Unirse al grupo de nominación es la forma más sencilla de stake, no es necesario elegir un validador por sí mismo, solo se necesita 1 DOT para unirse al grupo de nominación y obtener recompensas por stake.
Desde la perspectiva de los requisitos de participación, en comparación con Ethereum, Polkadot ofrece más opciones de staking nativas, con un mínimo de solo 1 DOT para participar, y algunos métodos de staking no requieren conocimientos técnicos. Tanto en términos de fondos como de requisitos técnicos, el umbral de participación en el staking de Polkadot es más bajo, lo que ayuda a atraer a más personas a participar en el staking y mejorar el grado de descentralización y seguridad de la red.
Liquidez de staking
Debido a que el staking tiene un período de bloqueo, los fondos bloqueados no se pueden utilizar, lo que ha dado lugar al staking líquido. Los derivados de staking líquido (LSD) permiten a los usuarios obtener recompensas por staking y mantener la liquidez de los fondos, mejorando así la utilización de capital.
Los usuarios pueden hacer staking de tokens en un protocolo de staking líquido, lo que genera tokens de derivación líquidos correspondientes. Estos derivados tienen usos similares a los tokens originales, como participar en DeFi, y además se pueden obtener recompensas por el staking. El staking líquido puede estimular la actividad económica de las cadenas PoS, de modo que las dos vías de obtener ingresos, el staking y la participación en DeFi, ya no estén en conflicto, sino que se puedan disfrutar simultáneamente, por lo que es una pista muy importante.
Es posible que, debido a que los fondos nativos de staking de Ethereum no se pueden retirar en este momento, la tasa de participación del staking líquido de Ethereum sea muy alta. En el primer trimestre de 2023, el 44% de todo el ETH apostado se realizó a través del staking líquido. El TVL del staking líquido de Ethereum ha alcanzado los 10 mil millones de dólares, lo que representa un gran mercado. Un protocolo específico ocupa una posición de dominio absoluto en el mercado de staking líquido de Ethereum, con una participación de mercado del 73.42%, mientras que la segunda plataforma de intercambio tiene una participación de mercado del 15.76%.
A diferencia de la dominancia en la liquidez de staking de Ethereum, el TVL de los productos de liquidez de staking en el ecosistema de Polkadot es bastante equilibrado. El TVL de un protocolo en Moonbeam es de 16.71 millones de dólares, el TVL de un staking de liquidez en una cadena paralela es de 14.14 millones, el TVL de otra cadena paralela es de 12.10 millones de dólares, y el TVL de un tercer staking de liquidez en una cadena paralela es de 7.49 millones de dólares. La suma del TVL de estos cuatro protocolos de liquidez de staking es de solo 50.44 millones de dólares, mientras que actualmente hay 592 millones de DOT en staking. En comparación con Ethereum, la tasa de adopción de staking de liquidez en Polkadot es bastante baja, y el potencial de crecimiento del mercado de staking de liquidez en el ecosistema de Polkadot es aún muy grande. Además, los productos de liquidez de staking desarrollados en base a las cadenas paralelas de Polkadot tienen algunas ventajas únicas, como la facilidad de integración entre cadenas.
En general, la tasa de adopción del staking líquido de Ethereum es bastante alta, mientras que la tasa de adopción del staking líquido en el ecosistema de Polkadot es baja; en el mercado de staking líquido de Ethereum hay una empresa dominante, mientras que en el ecosistema de Polkadot aún no hay productos de staking líquido con una ventaja claramente notable.
Resumen
| | Ethereum | Polkadot |
|--------------|------------------------|-----------|
| stake mecánica | PoS | NPoS |
| stake rate | 14.3% | 46.4% |
| Tasa de rendimiento de stake ajustada por inflación | 4.55% | 8.26% |
| Período de bloqueo de stake | Actualmente no se puede retirar, después de activar la función de retiro será de 27 horas | 28 días |
| stake umbral | 32 Ether | mínimo 1 DOT |
| Liquid staking | Gran tamaño del mercado, un solo dominante | Mercado pequeño, más disperso |
En general, la tasa de staking de Polkadot es más alta que la de Ethereum, ofreciendo más opciones de staking nativas, con barreras de entrada más bajas, mientras que el mercado de staking líquido de Ethereum está en un desarrollo considerable. Con la próxima actualización de Shanghai de Ethereum y la mayor adopción del staking líquido en el ecosistema de Polkadot, es posible que haya cambios significativos en la dinámica de ambos.
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GateUser-cff9c776
· hace20h
¡La diferencia de stake de Schrödinger, tanto si es pos como si no, es la misma!
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DeFiChef
· 07-02 11:38
pos es el futuro, ¿qué POW aún?
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WalletWhisperer
· 07-01 09:32
Polkadot ha retirado 0.
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FlatTax
· 07-01 09:25
32, los pobres dicen que solo es para mirar.
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Web3Educator
· 07-01 09:23
espera, déjame soltar alguna verdad académica: el modelo de staking de eth es literalmente solo un copia-pega de mi investigación de 2017... smh
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CryptoNomics
· 07-01 09:22
*suspiro* tu comparación de pos ignora completamente la dinámica del equilibrio de Nash en la teoría del juego de validadores. hora de aficionados.
Ethereum VS Polkadot: gran PK de mecanismos de stake Comparación del desarrollo de staking liquido
Análisis de comparación del mecanismo de staking de Ethereum y Polkadot y desarrollo de derivados
Con la inminente llegada de la actualización de Shanghái de Ethereum, se activará la función de extracción de stake, lo que ha generado un amplio interés en el ámbito del stake de Ethereum y los derivados relacionados. Polkadot ha estado utilizando el mecanismo PoS desde su lanzamiento en 2019 y recientemente ha lanzado varias herramientas de stake innovadoras. Este artículo comparará los mecanismos y el estado del stake de Ethereum y Polkadot desde múltiples perspectivas, y analizará brevemente el desarrollo de los derivados de ambos.
mecanismo de stake
Ethereum utiliza un mecanismo de prueba de participación (PoS), donde cada validador necesita 32 ETH para hacer stake. Los validadores ejecutan nodos de la cadena de señal principal y múltiples clientes de validadores, cada uno correspondiente a 32 ETH. Los validadores son asignados a "comités" seleccionados aleatoriamente, responsables de validar las particiones en la red. Ethereum 2.0 necesita un conjunto masivo de validadores para garantizar la disponibilidad y efectividad: cada partición requiere al menos 111 validadores para operar la red, y 256 validadores son necesarios para completar la finalización de todas las particiones en un período. Si hay 64 particiones, se necesitan 16384 validadores.
Polkadot utiliza un mecanismo de Prueba de Participación Nominada (NPoS), que incluye dos roles: "validadores" que operan nodos y "nominadores" que nominan validadores. Los nominadores pueden recibir recompensas del sistema sin necesidad de operar una máquina personalmente, y también pueden unirse a un grupo de nominadores para reducir aún más la barrera de entrada y simplificar las operaciones. NPoS permite que el número de validadores necesarios para Polkadot sea menor, con aproximadamente 10 validadores requeridos por cada cadena paralela, por lo que 100 cadenas paralelas solo requieren 1000 validadores. Actualmente, la red de Polkadot tiene 297 validadores y se espera que necesite 1000 validadores en la fase de madurez, por lo que se ha lanzado el "Programa de mil validadores" para aumentar el número de validadores.
Datos de staking actuales
Hasta la fecha de redacción, Ethereum tiene 16.44 millones de ETH en estado de stake, con una tasa de stake del 14.3%, 513,000 validadores y un rendimiento de stake del 4.32%, considerando la inflación, el rendimiento es del 4.55%. Polkadot tiene 592 millones de DOT en estado de stake, con una tasa de stake del 46.4%, 455,000 nominadores, un rendimiento histórico de stake del 15.39% y un rendimiento del 8.26% después de descontar la inflación.
Para las cadenas PoS, cuanto mayor sea la tasa de staking, mayor será la seguridad de la red. Actualmente, la tasa de staking de Ethereum es relativamente baja, posiblemente porque el ETH apostado en la versión actual no se puede retirar. La actualización "Shanghái" de Ethereum se espera que se complete en marzo, momento en el cual se permitirá retirar el ETH apostado, lo que podría aumentar significativamente la tasa de staking. La tasa de staking ideal para Polkadot es del 50%, mientras que la tasa de staking real suele mantenerse entre el 40% y el 60%.
Período de bloqueo
Actualmente, el ETH stakeado en Ethereum no se puede retirar; después de la actualización "Shanghái", se habilitará la función de retiro. En ese momento, el período de bloqueo del ETH stakeado será de 27 horas, y se podrá retirar el ETH stakeado 27 horas después de la liberación.
El período de bloqueo del stake de Polkadot es de 28 días, y se pueden retirar los DOT apostados 28 días después de deshacer el stake. Un período de bloqueo más largo aumenta la seguridad del protocolo, pero también reduce el atractivo para los apostadores debido a la menor flexibilidad y el aumento del costo de oportunidad.
Umbral de stake
Ethereum solo admite un tipo de staking nativo, es decir, operar un validador por cuenta propia. Cada validador debe depositar 32 ETH y necesita una computadora dedicada que funcione las 24 horas y ciertos conocimientos técnicos.
Aunque el protocolo de Ethereum no admite el staking delegado, hay terceros en el mercado que ofrecen servicios de custodia de nodos, externalizando la operación de nodos a proveedores de servicios. Este método aún requiere un depósito de 32 ETH, es adecuado para aquellos que tienen capital pero no entienden la tecnología, aunque se necesita tener cierta confianza en el custodio.
El protocolo Polkadot admite nativamente cuatro tipos de stake, que van desde el umbral de capital más alto al más bajo: ejecutar un validador, nominación directa, ejecutar un grupo de nominación y unirse a un grupo de nominación, con un mínimo de solo 1 DOT para participar en el stake. Polkadot también ofrece un sitio web de "panel de stake" para facilitar las operaciones de stake de los usuarios.
Los validadores en funcionamiento necesitan una computadora dedicada que funcione las 24 horas y conocimientos técnicos relacionados. Además, la cantidad de DOT apostados debe estar en un rango alto para poder entrar en el conjunto de validadores activos; estos DOT pueden ser apostados por uno mismo o por nominadores. La cantidad de DOT necesaria para convertirse en un validador activo cambia dinámicamente, y actualmente se requieren al menos unos 1.6 millones de DOT.
La nominación directa requiere que "nombres" a los validadores de tu confianza (un máximo de 16), y que apuestes DOT bajo esos validadores. Los nominadores y los validadores comparten la misma recompensa de red, y se debe pagar una cierta comisión a los validadores (actualmente un promedio del 4.04%). Si los validadores nominados tienen caídas o realizan acciones maliciosas, los nominadores también serán penalizados con la pérdida de monedas. Para recibir la recompensa de nominación, se debe alcanzar el monto mínimo de vinculación, que también varía dinámicamente; actualmente se requieren aproximadamente 264 DOT.
El funcionamiento del pool de nominación es una nueva función que se lanzó recientemente, con el objetivo de reducir aún más la barrera de entrada para la nominación. Varios pequeños nominadores pueden formar un pool de nominación, donde pueden stakear DOT en el pool y luego actuar como un solo nominador para nominar a un conjunto de validadores seleccionados. Los miembros del pool comparten recompensas y penalizaciones según su participación en el stake. Para operar un pool de nominación, es necesario elegir validadores, y actualmente se requieren 200 DOT para operar un pool.
Unirse al grupo de nominación es la forma más sencilla de stake, no es necesario elegir un validador por sí mismo, solo se necesita 1 DOT para unirse al grupo de nominación y obtener recompensas por stake.
Desde la perspectiva de los requisitos de participación, en comparación con Ethereum, Polkadot ofrece más opciones de staking nativas, con un mínimo de solo 1 DOT para participar, y algunos métodos de staking no requieren conocimientos técnicos. Tanto en términos de fondos como de requisitos técnicos, el umbral de participación en el staking de Polkadot es más bajo, lo que ayuda a atraer a más personas a participar en el staking y mejorar el grado de descentralización y seguridad de la red.
Liquidez de staking
Debido a que el staking tiene un período de bloqueo, los fondos bloqueados no se pueden utilizar, lo que ha dado lugar al staking líquido. Los derivados de staking líquido (LSD) permiten a los usuarios obtener recompensas por staking y mantener la liquidez de los fondos, mejorando así la utilización de capital.
Los usuarios pueden hacer staking de tokens en un protocolo de staking líquido, lo que genera tokens de derivación líquidos correspondientes. Estos derivados tienen usos similares a los tokens originales, como participar en DeFi, y además se pueden obtener recompensas por el staking. El staking líquido puede estimular la actividad económica de las cadenas PoS, de modo que las dos vías de obtener ingresos, el staking y la participación en DeFi, ya no estén en conflicto, sino que se puedan disfrutar simultáneamente, por lo que es una pista muy importante.
Es posible que, debido a que los fondos nativos de staking de Ethereum no se pueden retirar en este momento, la tasa de participación del staking líquido de Ethereum sea muy alta. En el primer trimestre de 2023, el 44% de todo el ETH apostado se realizó a través del staking líquido. El TVL del staking líquido de Ethereum ha alcanzado los 10 mil millones de dólares, lo que representa un gran mercado. Un protocolo específico ocupa una posición de dominio absoluto en el mercado de staking líquido de Ethereum, con una participación de mercado del 73.42%, mientras que la segunda plataforma de intercambio tiene una participación de mercado del 15.76%.
A diferencia de la dominancia en la liquidez de staking de Ethereum, el TVL de los productos de liquidez de staking en el ecosistema de Polkadot es bastante equilibrado. El TVL de un protocolo en Moonbeam es de 16.71 millones de dólares, el TVL de un staking de liquidez en una cadena paralela es de 14.14 millones, el TVL de otra cadena paralela es de 12.10 millones de dólares, y el TVL de un tercer staking de liquidez en una cadena paralela es de 7.49 millones de dólares. La suma del TVL de estos cuatro protocolos de liquidez de staking es de solo 50.44 millones de dólares, mientras que actualmente hay 592 millones de DOT en staking. En comparación con Ethereum, la tasa de adopción de staking de liquidez en Polkadot es bastante baja, y el potencial de crecimiento del mercado de staking de liquidez en el ecosistema de Polkadot es aún muy grande. Además, los productos de liquidez de staking desarrollados en base a las cadenas paralelas de Polkadot tienen algunas ventajas únicas, como la facilidad de integración entre cadenas.
En general, la tasa de adopción del staking líquido de Ethereum es bastante alta, mientras que la tasa de adopción del staking líquido en el ecosistema de Polkadot es baja; en el mercado de staking líquido de Ethereum hay una empresa dominante, mientras que en el ecosistema de Polkadot aún no hay productos de staking líquido con una ventaja claramente notable.
Resumen
| | Ethereum | Polkadot | |--------------|------------------------|-----------| | stake mecánica | PoS | NPoS | | stake rate | 14.3% | 46.4% | | Tasa de rendimiento de stake ajustada por inflación | 4.55% | 8.26% | | Período de bloqueo de stake | Actualmente no se puede retirar, después de activar la función de retiro será de 27 horas | 28 días | | stake umbral | 32 Ether | mínimo 1 DOT | | Liquid staking | Gran tamaño del mercado, un solo dominante | Mercado pequeño, más disperso |
En general, la tasa de staking de Polkadot es más alta que la de Ethereum, ofreciendo más opciones de staking nativas, con barreras de entrada más bajas, mientras que el mercado de staking líquido de Ethereum está en un desarrollo considerable. Con la próxima actualización de Shanghai de Ethereum y la mayor adopción del staking líquido en el ecosistema de Polkadot, es posible que haya cambios significativos en la dinámica de ambos.