Kepemimpinan Broadcom baru saja memberikan komentar yang mengungkapkan kepada analis TD Cowen—permintaan chip yang mereka lihat tidak hanya kuat, tetapi tak terpuaskan. Pikirkan apa arti ini bagi pasar yang lebih luas.

Mengingat pertumbuhan pesat dalam infrastruktur AI dan permintaan yang terus-menerus untuk daya komputasi di berbagai sektor, produsen semikonduktor pada dasarnya sedang bekerja keras. Bagi siapa saja yang mengikuti sisi perangkat keras—baik itu ketersediaan GPU, produksi rig penambangan, maupun pembangunan pusat data—pernyataan dari pemain besar seperti Broadcom ini memiliki bobot nyata.

Yang menarik di sini adalah skala dari apa yang diimplikasikan oleh kata "tak terpuaskan". Ini bukan sekadar "kami menjual dengan baik." Ini adalah sinyal bahwa kendala pasokan benar-benar ada dan bersifat permanen. Ketika eksekutif tingkat atas menggunakan bahasa seperti itu dengan investor institusional, biasanya mencerminkan ketatnya struktur dalam buku pesanan mereka.

Untuk ruang Web3 dan kripto secara khusus, ini terkait langsung dengan sumber daya komputasi yang mendukung segala hal mulai dari validasi blockchain hingga protokol yang ditingkatkan AI. Ketersediaan chip sebelumnya sudah menjadi hambatan—dan jika Broadcom melihat permintaan seperti ini, itu menunjukkan bahwa hambatan tersebut bisa jadi lebih nyata dari yang kita kira.