Обзор рынка Криптоактивов и анализ инвестиционных стратегий
В последнее время у меня было больше времени для размышлений, и я хотел бы поделиться некоторыми мыслями о рынке.
Я считаю, что общая динамика рынка криптоактивов станет ясной только после сентября. Учитывая макроэкономические сопротивления, ограниченную ликвидность летом и корректировку позиций в конце квартала, реальные рыночные тенденции проявятся только после возвращения участников с отпусков в августе. Недавняя активность на рынке показывает, что рост большинства малых токенов в основном вызван сжатием шортов. Трейдеры, повлияя на предыдущий отскок, гонятся за импульсом, но не имеют поддержки долгосрочных держателей. Большинство людей уже понесли значительные потери на предыдущем рынке. Как и ожидалось, большинство токенов, резко выросших в цене, затем испытали падение аналогичной амплитуды.
Эфир неожиданно отскочил, в то время как ранее наиболее пострадавшие сектора, такие как искусственный интеллект и некоторые популярные токены, возглавили этот отскок. В то же время токены с реальным применением, прочными фундаментальными показателями или механизмом обратного выкупа показали большую устойчивость — они проявили большую стабильность в период падения и восстанавливались быстрее. Из этого мы можем сделать следующие выводы:
1. Спрос на биткойны стабилен и долговечен
Традиционный капитал постепенно входит на рынок через регулируемые каналы, такие как ETF.
В настоящее время капитализация Биткойна отличается от предыдущих циклов. Именно поэтому масштабные ликвидации Биткойна маловероятны, если только не произойдет серьезное макроэкономическое событие.
2. Углубление внутренней дифференциации малых токенов
В конечном итоге, средства вернутся на рынок мелких токенов — но это не будет всеобъемлющим. Только те токены, которые имеют четкое назначение и реальные сценарии применения, смогут привлечь эти средства. Вот почему я считаю, что Эфириум будет показывать лучшие результаты по сравнению с другими публичными блокчейнами. Ясность регулирования, постоянно растущая популярность DeFi, дефляционная структура и спрос на стейкинг вместе создают мощный положительный цикл. Кроме того, поскольку Эфириум долгое время не оправдывал ожидания, все еще есть потенциальные покупатели, которые наблюдают.
3. Токены, поддерживаемые венчурным капиталом, сталкиваются со структурными рисками
Разблокировка токенов будет продолжать оказывать давление на цену. В условиях нехватки ликвидности постоянное давление на продажу со стороны валидаторов и ранних инвесторов ограничивает пространство для роста. Вот почему я считаю, что токены с высокой оценкой, вышедшие на централизованные биржи, в будущем не являются идеальным выбором. Токены некоторых экосистем особенно подвержены постоянному давлению на продажу из-за структуры вознаграждений для валидаторов, которая приводит к этой ситуации.
4. Популярные токены имеют структурное преимущество
Эти токены обычно не имеют проблем с разблокировкой венчурного капитала, используют справедливый выпуск и полностью основаны на внимании. Это чистый механизм спекуляции — как это было в ранних циклах, это сработало.
Но я думаю, что этот этап заканчивается.
Недавние события по созданию токенов и запуск популярных токенов ознаменовали пик интереса к таким токенам. После этого интерес людей к таким токенам начал угасать. Даже во время апреля, когда произошел рост, некоторые публичные цепочки показывали результаты хуже, чем у Эфириума — если все уже приобрели токены, то кто станет маржинальным покупателем, когда интерес угаснет?
Некоторые популярные токены все еще могут показывать хорошие результаты, особенно те, которые стали популярными благодаря влиятельным личностям на других платформах, вне круга криптоактивов. Они все еще могут приносить асимметричный эффект богатства. Но эпоха "милых животных токенов" как инвестиционной возможности закончилась. Только те токены, которые имеют сильные истории и глубокое понимание рынка, обладают настоящей спекулятивной ценностью.
5. Будущие рыночные тренды
Итак, если популярные токены больше не являются основными возможностями, что будет дальше?
Мое мнение заключается в следующем: сочетание искусственного интеллекта и криптоактивов.
Если вы следили за моими обновлениями, вы знаете, что большая часть моих операций в этом цикле — после раннего размещения некоторых публичных цепочек и токенов, поддерживаемых венчурным капиталом — сосредоточена на популярных токенах и ИИ.
Как и в случае с летом DeFi, большинство ранних проектов в области ИИ потерпели неудачу после хайпа. Но действительно практичные проекты тихо строятся в этом медвежьем рынке. Мы уже видели некоторые из этих проектов, появляющихся на блокчейне.
С истощением прибыли от популярных токенов, внимание людей естественным образом переключится на новые нарративы. Искусственный интеллект благодаря своей очевидной полезности идеально подходит для того, чтобы стать следующим фокусом.
Многие AI x Криптоактивы проекты используют справедливый выпуск, что соответствует нарративу недавних успешных проектов.
Вот почему я тратил время на изучение и предварительное размещение в этой области на относительно спокойном рынке в последнее время. Сейчас нет необходимости спешить с созданием полной позиции — но я верю, что если рынок снова покажет сильный рост, эта область будет иметь наибольшие асимметричные возможности.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
9 Лайков
Награда
9
5
Репост
Поделиться
комментарий
0/400
gas_fee_therapist
· 7ч назад
Этот рынок не может установить направление. Ах, ускользнул.
Посмотреть ОригиналОтветить0
AllTalkLongTrader
· 08-18 10:48
Я давно все в вошел, не нуди!
Посмотреть ОригиналОтветить0
CafeMinor
· 08-18 10:44
Сентябрь не сможет поддержать рынок.
Посмотреть ОригиналОтветить0
OldLeekConfession
· 08-18 10:43
Не занимайтесь этой ерундой, падение - разыгрывайте людей как лохов, рост - прокладывайте!
Посмотреть ОригиналОтветить0
LuckyBlindCat
· 08-18 10:40
Слишком много болтаете, разыгрывайте людей как лохов!
Тенденции криптоактивов в будущем: выход популярных токенов, сочетание ИИ становится новым фокусом
Обзор рынка Криптоактивов и анализ инвестиционных стратегий
В последнее время у меня было больше времени для размышлений, и я хотел бы поделиться некоторыми мыслями о рынке.
Я считаю, что общая динамика рынка криптоактивов станет ясной только после сентября. Учитывая макроэкономические сопротивления, ограниченную ликвидность летом и корректировку позиций в конце квартала, реальные рыночные тенденции проявятся только после возвращения участников с отпусков в августе. Недавняя активность на рынке показывает, что рост большинства малых токенов в основном вызван сжатием шортов. Трейдеры, повлияя на предыдущий отскок, гонятся за импульсом, но не имеют поддержки долгосрочных держателей. Большинство людей уже понесли значительные потери на предыдущем рынке. Как и ожидалось, большинство токенов, резко выросших в цене, затем испытали падение аналогичной амплитуды.
Эфир неожиданно отскочил, в то время как ранее наиболее пострадавшие сектора, такие как искусственный интеллект и некоторые популярные токены, возглавили этот отскок. В то же время токены с реальным применением, прочными фундаментальными показателями или механизмом обратного выкупа показали большую устойчивость — они проявили большую стабильность в период падения и восстанавливались быстрее. Из этого мы можем сделать следующие выводы:
1. Спрос на биткойны стабилен и долговечен
Традиционный капитал постепенно входит на рынок через регулируемые каналы, такие как ETF.
В настоящее время капитализация Биткойна отличается от предыдущих циклов. Именно поэтому масштабные ликвидации Биткойна маловероятны, если только не произойдет серьезное макроэкономическое событие.
2. Углубление внутренней дифференциации малых токенов
В конечном итоге, средства вернутся на рынок мелких токенов — но это не будет всеобъемлющим. Только те токены, которые имеют четкое назначение и реальные сценарии применения, смогут привлечь эти средства. Вот почему я считаю, что Эфириум будет показывать лучшие результаты по сравнению с другими публичными блокчейнами. Ясность регулирования, постоянно растущая популярность DeFi, дефляционная структура и спрос на стейкинг вместе создают мощный положительный цикл. Кроме того, поскольку Эфириум долгое время не оправдывал ожидания, все еще есть потенциальные покупатели, которые наблюдают.
3. Токены, поддерживаемые венчурным капиталом, сталкиваются со структурными рисками
Разблокировка токенов будет продолжать оказывать давление на цену. В условиях нехватки ликвидности постоянное давление на продажу со стороны валидаторов и ранних инвесторов ограничивает пространство для роста. Вот почему я считаю, что токены с высокой оценкой, вышедшие на централизованные биржи, в будущем не являются идеальным выбором. Токены некоторых экосистем особенно подвержены постоянному давлению на продажу из-за структуры вознаграждений для валидаторов, которая приводит к этой ситуации.
4. Популярные токены имеют структурное преимущество
Эти токены обычно не имеют проблем с разблокировкой венчурного капитала, используют справедливый выпуск и полностью основаны на внимании. Это чистый механизм спекуляции — как это было в ранних циклах, это сработало.
Но я думаю, что этот этап заканчивается.
Недавние события по созданию токенов и запуск популярных токенов ознаменовали пик интереса к таким токенам. После этого интерес людей к таким токенам начал угасать. Даже во время апреля, когда произошел рост, некоторые публичные цепочки показывали результаты хуже, чем у Эфириума — если все уже приобрели токены, то кто станет маржинальным покупателем, когда интерес угаснет?
Некоторые популярные токены все еще могут показывать хорошие результаты, особенно те, которые стали популярными благодаря влиятельным личностям на других платформах, вне круга криптоактивов. Они все еще могут приносить асимметричный эффект богатства. Но эпоха "милых животных токенов" как инвестиционной возможности закончилась. Только те токены, которые имеют сильные истории и глубокое понимание рынка, обладают настоящей спекулятивной ценностью.
5. Будущие рыночные тренды
Итак, если популярные токены больше не являются основными возможностями, что будет дальше?
Мое мнение заключается в следующем: сочетание искусственного интеллекта и криптоактивов.
Если вы следили за моими обновлениями, вы знаете, что большая часть моих операций в этом цикле — после раннего размещения некоторых публичных цепочек и токенов, поддерживаемых венчурным капиталом — сосредоточена на популярных токенах и ИИ.
Как и в случае с летом DeFi, большинство ранних проектов в области ИИ потерпели неудачу после хайпа. Но действительно практичные проекты тихо строятся в этом медвежьем рынке. Мы уже видели некоторые из этих проектов, появляющихся на блокчейне.
С истощением прибыли от популярных токенов, внимание людей естественным образом переключится на новые нарративы. Искусственный интеллект благодаря своей очевидной полезности идеально подходит для того, чтобы стать следующим фокусом.
Многие AI x Криптоактивы проекты используют справедливый выпуск, что соответствует нарративу недавних успешных проектов.
Вот почему я тратил время на изучение и предварительное размещение в этой области на относительно спокойном рынке в последнее время. Сейчас нет необходимости спешить с созданием полной позиции — но я верю, что если рынок снова покажет сильный рост, эта область будет иметь наибольшие асимметричные возможности.