История денег, от Фиата до криптовалют

Что такое деньги?

Деньги всегда были краеугольным камнем нашей цивилизации. В своей сути это метод хранения ценности и облегчения обмена товарами и услугами между людьми.

В своей сути деньги являются единицей учета, которая эволюционировала от простых предметов обмена до современных криптовалют. Сегодня деньги в форме фиатной валюты эмитируются центральными банками, именно теми, кто контролирует наши экономики по своему усмотрению.

Современные деньги в основном цифровые, что подчеркивает идею о том, что деньги, в конце концов, являются социальной конструкцией. Общепринятая фикция, которую мы создали для упрощения торговли, но которая полностью зависит от нашего коллективного доверия.

И вот в чем суть: если деньги зависят от доверия, у них нет внутренней стоимости. Как удобно для правительств! Только признание людей определяет их ценность. Увлекательным примером является система «райских камней» на острове Яп, где собственность передается посредством устной традиции, без перемещения камней.

Деньги являются продуктом политической системы, и государства и центральные банки имеют власть регулировать и создавать их. Они контролируют количество в обращении и могут чеканить новые монеты, когда им заблагорассудится. А кто страдает от последствий? Мы, конечно.

Несмотря на то, что нам продают идею о том, что деньги дефицитны и ограничены, такие явления, как инфляция и гиперинфляция, доказывают обратное. Наши деньги постоянно теряют ценность, пока могущественные продолжают печатать больше.

Эволюция денег

Деньги эволюционировали от простых объектов обмена до сложных цифровых систем. С распространением человеческих поселений после Неолитической революции возникли такие концепции, как экономика и торговля.

Первые металлические монеты стали важными инструментами для развития централизованных политических структур. Они позволили правителям создавать бюрократии и армии для поддержания контроля над большими территориями. Также они упростили торговлю, что привело к большему богатству и экономическому росту.

В начале банковского дела золотых дел мастера хранили золото и выпускали расписки, которые использовались в качестве средства платежа. Они быстро эволюционировали и стали бумажными деньгами.

До примерно 50 лет назад деньги были только физическими. Теперь цифровые фиатные валюты являются основной формой обмена ценностью. Они поддерживаются государствами и центральными банками, а их стоимость основывается на доверии, которое мы имеем к этим учреждениям ( или на том, которое они заставляют нас иметь ).

Худшее в том, что правительства могут манипулировать стоимостью фиатной валюты через монетарную политику, такую как печать большего количества денег или повышение процентных ставок. И мы не можем ничего с этим поделать.

Современные фиатные валюты не обеспечены товарами, такими как золото. Они не являются конвертируемыми и не могут быть обменены на товары, потому что не имеют внутренней стоимости.

К счастью, деньги принимают новые формы в цифровую эпоху: мобильные платежи, онлайн-банковское обслуживание и криптовалюты. Биткойн появился в 2008 году как вызов фидуциарной денежной системе, предлагая нам альтернативу государственному контролю.

Золотой стандарт: что у нас отняли

До 1971 года многие страны придерживались золотого стандарта, при котором стоимость валюты была связана с золотом. Отказ от этой системы стал мастерским ходом финансового истеблишмента.

С тех пор стоимость доллара упала более чем на 95%. В 1971 году золото стоило 35 долларов за унцию; сегодня почти 2.100 долларов. Эта разница представляет собой значительную потерю нашей покупательной способности.

Этот переход вызвал большую валютную волатильность и нехватку фискальной дисциплины среди правительств, что привело к экономической нестабильности и инфляционным давлениям. Отмена золотого стандарта привела к передаче экономической власти от государств к рынкам, но также непропорционально навредила среднему и низшему классу.

Некоторые защитники нынешней системы утверждают, что отказ от золотого стандарта позволил создать более гибкую финансовую систему. Но, какой ценой? Экономическая стабильность была принесена в жертву политическому удобству.

Система бартерного обмена против денежной системы

Система бартерного обмена децентрализована, в то время как денежная система централизована и использует деньги в качестве средства обмена. Оба являются общими фикциями, созданными людьми для облегчения торговли.

В бартере товары и услуги обмениваются напрямую. Это было распространено в ранних цивилизациях до того, как правительства ввели деньги.

Современная денежная система предоставляет стандартную меру стоимости, но уязвима из-за своей централизованной природы. Она требует центральной бухгалтерской книги, подверженной цензуре, и не позволяет анонимные транзакции (, кроме как наличными ).

Криптовалюты предлагают преимущества по сравнению с обеими системами: они открыты для всех, позволяют проводить быстрые транзакции между равными без доверия и предлагают лучшие системы безопасности и конфиденциальности.

Монетарная политика и инфляция: как нас обкрадывают

Центральные банки манипулируют денежной массой и процентными ставками якобы для достижения конкретных экономических целей. Если они устанавливают низкие ставки, это создает инфляционное давление; если они их повышают, это может привести к дефляции и более медленному экономическому росту.

Когда деньги печатаются с помощью количественного смягчения, это приводит к инфляции или даже гиперинфляции. Это означает, что цены быстро растут, и нам нужно все больше денег, чтобы купить основные товары.

Теперь они также исследуют цифровые валюты центрального банка (CBDC) как инструмент денежно-кредитной политики. С их помощью они могут установить ограничения на количество денег, которые мы можем иметь или тратить. Полный контроль над нашими финансами.

Криптовалюты: инфляционные или дефляционные?

Криптовалюты могут быть инфляционными или дефляционными в зависимости от их дизайна. Если у криптовалюты фиксированное предложение, она склонна быть дефляционной, потому что её стоимость может увеличиваться со временем, если спрос растет.

Дефляционные токены стимулируют удержание и снижают расходы, что приводит к большему дефициту и более быстрому принятию в качестве резервной ценности. Это приводит к постепенному увеличению покупательной способности и служит барьером против внешнего инфляционного давления.

Если криптовалюта имеет изменяющееся предложение, она может стать инфляционной или дефляционной в зависимости от скорости, с которой создаются новые монеты. Инфляционные токены стимулируют потребление и сдерживают накопление, облегчая их принятие в качестве средства обмена.

Биткойн считается инфляционным из-за постоянного майнинга, но со временем дефляционные меры, такие как халвинг, уменьшат влияние инфляции.

Будущее денег

Мы находимся в технологической эпохе, которая радикально меняет концепцию денег. С ростом популярности криптовалют и цифровых кошельков деньги эволюционируют в более децентрализованные и открытые формы.

Тем не менее, судьба стран тесно связана с будущим денег. Государства будут продолжать пытаться установить централизованное управление и обязательные правила для использования валюты. Они не отдадут свою власть легко.

С тех пор как был отменен золотой стандарт, стало очевидно, что стоимость фиатных валют может быть подорвана инфляцией и мягкой денежно-кредитной политикой. Использование наличных денег продолжит снижаться, и многие страны движутся к безналичному обществу, с ЦБДЦ или без.

Это эволюция имеет значительные последствия для нашей конфиденциальности, безопасности и экономического неравенства. Могут возникнуть новые формы регулирования для обеспечения индивидуальной безопасности, или, возможно, новая денежная система заменит существующую.

Время покажет, приведут ли криптовалюты, вместе с Web3 и DeFi, к полной диссоциации между деньгами и институциональной властью. Истинно бездоверительная и прозрачная экономика на расстоянии вытянутой руки, но борьба за контроль над деньгами только начинается.