Чёрный лебедь пришёл, ваш Кошелек готов?

Что такое черный лебедь?

Простыми словами, чёрные лебеди — это такие события, которые почти невозможно предсказать, но если они происходят, то могут нанести рынку серьёзный ущерб.

Концепция произошла от настоящего черного лебедя, обнаруженного в Австралии в 1697 году — до этого европейцы считали, что существуют только белые лебеди, пока не появился черный лебедь и не опроверг их. Профессор Нью-Йоркского университета Талеб использовал этот мем для создания “теории черного лебедя”, чтобы описать финансовые катастрофы, которые никто не предвидел.

Чёрные лебеди обычно имеют три ярлыка:

• Неожиданно: выходит за рамки обычного прогнозирования
• Сильная разрушительная сила: полный крах экономики, финансов и политики
• Послевкусие Зигмунда: После того как случилось, все говорят “Я это давно заметил”

Насколько жестоки были те черные лебеди в истории?

Крах интернет-пузыря 2001 года

Технологические акции взлетели до небес, а индекс Nasdaq упал на 78,4%. И что же? Уровень безработицы в технологической отрасли подскочил до 17,8%. Позже люди только тогда поняли — оказывается, те компании вовсе не стоят своих денег.

Кризис субстандартного кредитования 2008 года

Федеральная резервная система даже не ожидала этого. Тогдашний председатель Гринспен позже признал, что “такую кризис нельзя было предсказать”. Во время Великой депрессии уровень безработицы удвоился до 10%, 3,8 миллиона домов были отобраны, инвестиционный банк Lehman Brothers обанкротился, и 25 тысяч человек остались без работы за одну ночь.

Теперь экономисты хорошо понимают — свободная кредитная политика в сочетании с безумной секьюритизацией субстандартных ипотечных кредитов — это бомба с часовым механизмом.

Обвал 2010 года

Британский трейдер фьючерсами по имени Салау манипулировал рынком с помощью алгоритмов, в результате чего фондовый рынок за один день потерял почти 1 трлн долларов. Это событие напрямую привело к появлению “механизма разрыва”, этого защитного барьера.

Собрание черных лебедей на крипторынке

В последние годы интенсивные бомбардировки:

Май 2022 года экосистема Terra взорвалась

• За несколько дней в криптовалютном мире исчезли тысячи миллиардов долларов
• BTC упал с 39000 долларов до 29000 долларов

Celsius криптобанк внезапно приостановил вывод средств

• Объявление о банкротстве, рынок снова рушится
• BTC упал с 28000 до 19000 за неделю

FTX мгновенное банкротство (это самое жестокое)

• Когда-то второй по величине обменник просто рухнул
• Инвесторы не могут вывести десятки миллиардов долларов
• BTC упал с 21000 до 15000.

Это классические черные лебеди — никто не ожидал, но все это нанесло разрушительный удар.

Как защищаться?

Чёрные лебеди обязательно придут, только неизвестно когда. Инвесторы могут сделать следующее:

1. Диверсификация портфеля — не вкладывайте все средства в одну криптовалюту или биржу
2. Диверсификация активов — немного акций, золота, недвижимости и криптовалюты
3. Не ставьте все яйца в одну корзину — биржи должны быть диверсифицированы, банки тоже должны быть диверсифицированы
4. Обратное мышление — когда черный лебедь обрушивается, хорошие проекты будут перепроданы, и в это время покупка на низах может принести большую прибыль.
5. Психологическая подготовка — подготовьтесь к худшему, чтобы не паниковать, когда это произойдет.

Мышление на уровне нижней границы: В будущем обязательно будут риски, о которых вы не можете подумать. Но вместо того, чтобы беспокоиться без причины, лучше сейчас подготовиться к защите.