OBV - инструмент анализа объема, который должен знать каждый трейдер

В цифровой торговле мы часто сосредотачиваемся на ценах, но на самом деле объем торгов (Volume) — это сердце, которое движет ценовые колебания. Сегодня мы расскажем о инструменте, который помогает трейдерам точно читать сигналы силы тренда — это On Balance Volume (OBV) — индикатор, использующий накопленный объем торгов для прогнозирования разворотов или подтверждения силы тренда.

Что такое On Balance Volume (OBV)

OBV — это индикатор из группы импульсных (Momentum Indicator), измеряющий силу накопленных торговых объемов путем вычислений на основе происходящих объемов. Этот показатель был разработан Джозефом Гранивиллом в 1963 году из книги Granville’s New Key to Stock Market Profits. Он полагал, что объем торгов не следует за ценой, а является важнейшим движущим фактором, лежащим в основе изменений цены.

Когда институциональные инвесторы или крупные игроки совершают сделки, их объемы зачастую огромны. OBV помогает обычным трейдерам отслеживать эти торговые поведения, наблюдая за ростом или снижением накопленного объема.

Как работает OBV

Простая идея расчета OBV:

Когда цена закрытия растет — объем в текущем баре добавляется к текущему OBV (показатель силы покупок)

Когда цена закрытия падает — объем вычитается из OBV (показатель силы продаж)

Когда цена закрытия без изменений — OBV остается без изменений

Следя за этим накопленным объемом, трейдеры могут определить:

• Рост цены при растущем OBV — сильный бычий тренд
• Падение цены при снижающемся OBV — сильный медвежий тренд
• Рост цены при падающем OBV — возможный сигнал окончания бычьего тренда
• Падение цены при растущем OBV — возможное завершение медвежьего тренда

Формула и расчет On Balance Volume

Расчет OBV очень прост:

• OBVt = OBVt-1 + Volumet (если текущая цена > предыдущей)
• OBVt = OBVt-1 - Volumet (если текущая цена < предыдущей)
• OBVt = OBVt-1 (если текущая цена равна предыдущей)

где OBVt — накопленный объем на текущем этапе, OBVt-1 — предыдущий, а Volumet — объем за текущий период.

Пример реального расчета (GOOG Daily):

Из этого видно, что OBV отслеживает силу покупок и продаж, прибавляя или вычитая объем в зависимости от направления цены.

Использование OBV для подтверждения тренда

Трейдеры используют OBV для подтверждения силы текущего тренда:

Пример: JPYUSD (система 1 час)

Когда цена JPYUSD падает ниже EMA25, а OBV продолжает снижаться — это подтверждение сильного медвежьего тренда. Однако, если OBV перестает обновлять минимумы (Divergence OBV), несмотря на дальнейшее снижение цены, — это предупреждение о слабости продавцов.

Когда цена начинает стабилизироваться и пробивает EMA25 вверх — это сигнал для входа в покупку с установкой стопа на минимуме.

Обнаружение точек разворота тренда

OBV очень эффективен для поиска Divergence — расхождения между ценой и OBV:

Ситуация 1: Восходящий тренд, но OBV падает
Цена достигает новых максимумов, а OBV не подтверждает — сигнал о возможном завершении бычьего тренда.

Ситуация 2: Медвежий тренд, но OBV растет
Цена падает, а OBV не идет вниз или даже растет — слабость продавцов и возможный разворот вверх.

Пример: MSFT (ежедневный график)

Microsoft ранее делал новые максимумы (Higher High) вместе с ростом OBV — сильный бычий тренд. Но при тестировании предыдущего максимума OBV не обновил максимум — это дивергенция.

В этот момент, когда цена пробила верхнюю границу Bollinger Bands и упала ниже SMA20 с большим красным баром — сигнал смены силы (Shift in Power), и трейдеры могут открыть короткую позицию, установив стоп на предыдущем максимуме.

Стратегии комбинирования OBV с другими инструментами

OBV + Moving Average (MA)

Комбинация OBV с скользящей средней помогает:

• Обнаруживать дивергенции
• Подтверждать смену тренда через пробой MA
• Повышать точность входа в сделки Swing Trade

OBV + Bollinger Bands

Использование OBV с Bollinger Bands позволяет:

• Находить точки разворота по дивергенциям
• Подтверждать разворот при выходе цены за границы полос
• Определять точки входа с низким риском

Итог

On Balance Volume (OBV) — один из немногих индикаторов, использующих объем как основной фактор для анализа, позволяющий отслеживать накопленный торговый потенциал и точно прогнозировать изменения цен.

Будь то подтверждение сильного тренда или обнаружение сигналов разворота — понимание работы этого инструмента повысит эффективность ваших торговых решений, особенно при использовании в связке с другими аналитическими инструментами, такими как MA или Bollinger Bands. Поэтому OBV — любимый выбор профессиональных трейдеров.