Чому шифрувальні交易 часто натрапляють на «Валюта біржі»? На що вам слід звернути увагу?
** Автор: Сюй Цянь, партнер Шанхайської юридичної фірми Mankiw; **
Сюй Сяохуей, адвокат юридичної фірми "Манк" у Шанхаї
Вступ
З моменту народження біткойна його ціна різко злетіла в багато разів, що призвело до глобального криптовалютного буму, на піку свого розвитку біткойн перевищив $100 000, а загальна ринкова вартість криптовалют навіть перевищила глобальний обіг долара. За цим послідувало поширення платформ для торгівлі криптовалютами та активність позабіржової торгівлі з використанням USDT як засобу масової інформації.
Згідно з поточною політикою Китаю, деякі люди використовують криптоактиви для приватного обміну іноземної валюти та юанів, щоб заробити різницю в обмінних курсах і комісійні послуги, що здається нешкідливим для технологій, але насправді закон є високо важливим. Такі операції можуть включати злочин незаконної підприємницької діяльності, передбачений статтею 225 Кримінального кодексу, а також злочин відмивання грошей за статтею 191 Кримінального кодексу.
У цьому дописі команда адвокатів Манквіна поєднає практичний досвід, щоб роз'яснити: чому шифрувальні угоди часто порушують «валюта біржі»? На що вам слід звернути увагу?
Чи є криптовалюта «майном» чи «даними»? Як це визначає закон?
Один. Звання
Опис криптоактивів, таких як біткойн, збиває з пантелику в літературі в суміжних областях вдома та за кордоном, а поняття криптовалюта, криптоактиви, цифрова валюта, цифрові активи та віртуальні валюти часто плутаються. Чи не тому, що всім сторонам важко досягти консенсусу щодо атрибутів криптовалют, наприклад, чи є криптовалюти валютами, нематеріальними активами, вимогами чи даними, які символізують права власників? Позиція судової влади з цього питання різноманітна, академічна спільнота також непереконлива.
Два, правова позиція нашої країни щодо шифрування валюти
З точки зору цивільного права, шифрування валюта не є валютою, і не є цінними паперами, цивільне законодавство та судова практика підтвердили віртуальну власність шифрування валюти (стаття 127 Цивільного кодексу), яка повинна бути захищена законом.
З точки зору кримінального права, шифрування валюти відповідає визначенню «майна» у статті 92 Кримінального кодексу, шифрування валюти може бути передано за допомогою грошей як компенсації, що призводить до економічного доходу, має характеристики вартості, дефіциту, доступності тощо, відповідає складовим елементам мережевої віртуальної власності, яка охороняється законом, отже, також є формою прояву майна.
Хоча морфологічно криптовалюти втілюються як різновид даних цифрової або комп'ютерної інформаційної системи. Але суть їхніх активів чи майна ми маємо бачити у вигляді даних. Біткоїн, Ефір тощо – це оцифрування активів, і за їхньою суттю – активи, а не дані. Як і книга обліку, її цінність не в папері, а в змісті. З точки зору кримінального права, багато таких матеріалів, як комерційна таємниця та державна таємниця, що охороняються кримінальним законодавством, відображаються за допомогою даних, і якщо зловмисник викрадає цифрову технічну інформацію та державні таємниці, що зберігаються в комп'ютерах інших осіб, засобами комп'ютерної мережі це може становити злочин посягання на комерційну таємницю та незаконне отримання державної таємниці, а причина полягає в тому, що порушені дані є комерційною таємницею або державною таємницею.
Простими словами, хоча шифровані активи представляються у формі даних, за ними стоять торговані, реальні економічні вигоди, з юридичної точки зору їх слід вважати цифровими активами з "властивостями власності".
Чому торгівлю криптовалютами часто кваліфікують як «міжнародну валютну біржу»?
Останніми роками все більше справ, пов'язаних з криптовалютами, характеризуються як «замаскований транскордонний обмін валют», а винні навіть притягуються до кримінальної відповідальності. Причина цього не в тому, що криптовалюти самі по собі є незаконними, а в тому, що вони сильно перетинаються з традиційною незаконною поведінкою бірж з точки зору шляхів транзакцій, технічних характеристик і функцій капіталу. Зокрема, це в основному відображається в таких аспектах:
Одне, поведінковий модуль «імітація» валютного обміну впадає в категорію незаконного ведення бізнесу.
Традиційна нелегальна іноземна валюта часто функціонує через підпільні банки, агентські покупки іноземної валюти, фіктивне торгове минуле тощо, тоді як у сценарії з криптовалютою трейдери завершують конвертацію вартості через «юань → криптовалюту → іноземну валюту» або зворотним шляхом, щоб обійти офіційні валютні розрахунки та нагляд за продажем і пробити ліміт квоти купівлі іноземної валюти.
Хоча такі угоди формально не торкаються банківської системи, їх результатом все ж є незаконна обміну юаня на іноземну валюту, що є порушенням статті 225 Кримінального кодексу, що визначає «інші серйозні незаконні дії, що порушують ринковий порядок». У багатьох справах платформи для шифрування, маркет-мейкери та посередники були визнані ключовими учасниками «валютної біржі» і навіть були притягнуті до кримінальної відповідальності.
У судовій практиці дії з обміну валюти біржі криптовалют зазвичай мають такі характеристики:
Пункт до пункту угоди, без фінансової ліцензії: угоди через спільноту або платформу, без отримання кваліфікації у сфері валютної біржі або платіжних послуг.
Відокремлення надходження та оплати коштів від потоку валюти: отримання грошей у Китаї, випуск монет за кордоном або робота у зворотному напрямку, що утворює поділ між переказом коштів та доставкою криптоактивів.
Природа послуг очевидна: учасники отримують комісійні або різницю в курсах, це вже не «персональне управління активами», а надано «Валюта біржі».
Цей шлях «обміну через валюту, що є мостом», по суті, використовує технічні засоби для обходу регуляторних меж держави щодо капітальних проектів.
Два, технічні характеристики сприяють «прихованості» «високій ліквідності», подоланню можливостей регуляторного відстеження
Анонімність та механізм змішування монет послаблюють можливості KYC
Шифрування активів децентралізований механізм дозволяє більшості угод відбуватися без ідентифікації особи, без звітності, навіть можна через послуги змішування додатково перервати зв'язок між адресою та ідентичністю на блокчейні. Цей механізм «переривання ланцюга + змішування» значно знижує можливості регуляторних органів у розпізнаванні напрямків руху коштів та учасників.
Крос-біржові угоди без фізичних обмежень
Перевести криптоактиви через кордони можна лише через інтернет, не покладаючись на банківські рахунки чи фізичні канали. Одна адреса USDT може надсилати та отримувати активи на будь-якому вузлі світу без проходження митниці, банків або валютних систем, що робить її технічно необмеженою для глобальних переказів, які набагато складніше регулювати, ніж традиційні грошові системи.
Прорив «сірого каналу» з лімітом понад 50 тисяч доларів
Деякі інвестори використовують канал криптоактивів для конвертації юанів в USDT, а потім обмінюють їх на іноземні валюти, такі як долари США та гонконгські долари, а потім переказують закордонні інвестиції, купівлю житла та покупки автомобілів. Цей метод здається просто інвестицією в активи, але насправді він перевищив річний ліміт у 50 000 доларів США для купівлі іноземної валюти фізичними особами, що є «прихованою купівлею іноземної валюти».
Визначення ролі учасників торгівлі є складним, ризики платформи високі
Деякі платформи надають такі послуги, як адреса, зберігання коштів, посередництво в обмінному курсі та посередництво в суперечках для покупців і продавців при зіставленні позабіржових транзакцій, що виходить за рамки зіставлення інформації і, по суті, бере участь у «обміні валют». Коли відбувається велика транзакція або прибуток від курсової різниці, судовим органам легко розглядати його як організатора обміну валют, а не звичайного користувача.
Три. Макроекономічні аспекти впливають на фінансову безпеку та регуляторний порядок країни
Функції оплати та ціноутворення криптоактивів частково замінюють роль юаня у транскордонних сценаріях. У міру того, як все більше і більше оншорних коштів залишають країну через «валютний стандарт», статус транскордонних розрахунків юанів піддається сумніву, що може вплинути на макроекономічне регулювання та контроль у довгостроковій перспективі.
Формування «підземної фінансової системи», що паралельна банківській системі
Обіг стейблкоїнів, таких як USDT, дозволив деяким учасникам ринку обійти банківську систему, щоб створити сіру фінансову мережу на основі активів у ланцюжку, яка може легко формувати системні ризики, коли вона перетинається з поведінкою з високим ризиком, такою як азартні ігри за кордоном, шахрайство та ухилення від сплати податків.
Складно перевіряти напрямок фінансів, що сприяє незаконній діяльності
Анонімні交易 + механізм змішування + безконтрольні канали, що забезпечують зручність для відмивання грошей, фінансування тероризму та інші незаконні злочини. Це не тільки проблема дотримання норм, але й проблема фінансової боротьби з тероризмом і національної безпеки.
На що слід звернути увагу приватним інвесторам при торгівлі криптовалютою?
Один. Уникайте участі в «Валюта біржі», «хеджування валютного курсу» та інших OTC послугах.
Використання криптовалют як засобу отримання прибутку від різниці обмінних курсів шляхом надання транскордонних обмінних та платіжних послуг полягає у використанні спеціальних атрибутів криптовалют для обходу національного валютного нагляду та здійснення конвертації іноземної валюти та юаня через обмін «іноземної валюти, криптовалюти та юаня», що є замаскованою торгівлею іноземною валютою. Індивідуальним інвесторам слід бути обережними, щоб уникнути притягнення до кримінальної відповідальності за злочин «незаконної підприємницької діяльності».
Два, суворо дотримуватись вимог регулювання особистих щорічних обсягів Валюта біржі.
На перший погляд, купівля та продаж криптовалют – це купівля або продаж криптовалют, але по суті це конвертація вартості валюти між іноземними валютами та юанями, що є купівлею та розрахунком у валюті. Відповідно до Детальних правил здійснення заходів щодо адміністрування індивідуальної іноземної валюти здійснюється управління щорічною загальною сумою валютних розрахунків та купівлі іноземної валюти вітчизняними фізичними особами. Щорічні підсумки еквівалентні 50 000 доларів США на людину на рік відповідно.
Три, уникайте використання анонімних каналів поповнення
Для торгівлі криптовалютами вам слід вибрати платформу, яка має офіційний процес KYC і гарантує прозорість записів ваших транзакцій. через позабіржову торгівлю P2P; послуги монетозмішувача; Відстежити легітимність джерела коштів складно, а якщо є підозра у відмиванні грошей або фінансуванні незаконної діяльності, платформа може заморозити рахунок, що призведе до втрати коштів. Крім того, анонімні канали легко можуть бути використані хакерами, а безпека коштів користувачів не може бути гарантована.
Четверте, зберігайте законні документи
Якщо ви навчаєтеся за кордоном, ви можете надати лист про прийом, повідомлення про оплату навчання та інші документальні матеріали для підтвердження законності використання транзакцій зі шифруванням валюти. Якщо це громадяни, які працюють в країні, вони можуть зберігати трудовий контракт, виписки з зарплати, документи про сплату податків тощо, щоб підтвердити, що не займаються купівлею-продажем шифрування.
Висновок
Шифрування валюти не є «первинним гріхом», проблема полягає в тому, чи відбувається обмін валюти під час транзакцій, чи є він міждержавним, обходить контроль, анонімним, чи уникає регулювання. Як тільки ці дії пов'язані з незаконною діяльністю, відмиванням грошей або валютним контролем, вони можуть перетнути червону межу.
Не страшно не розуміти закон, а ось страшно кинутися в сіру зону в стані «невігластва і безстрашності». Як індивідуальні інвестори, так і практики повинні чітко розуміти правові межі та уникати непотрібних кримінальних ризиків, перш ніж брати участь у торгівлі криптоактивами.
Переглянути оригінал
Контент має виключно довідковий характер і не є запрошенням до участі або пропозицією. Інвестиційні, податкові чи юридичні консультації не надаються. Перегляньте Відмову від відповідальності , щоб дізнатися більше про ризики.
Криптоактиви交易，чому часто підозрюються у злочинах, пов'язаних з трансакціями Валюта біржі?
** Автор: Сюй Цянь, партнер Шанхайської юридичної фірми Mankiw; **
Сюй Сяохуей, адвокат юридичної фірми "Манк" у Шанхаї
Вступ
З моменту народження біткойна його ціна різко злетіла в багато разів, що призвело до глобального криптовалютного буму, на піку свого розвитку біткойн перевищив $100 000, а загальна ринкова вартість криптовалют навіть перевищила глобальний обіг долара. За цим послідувало поширення платформ для торгівлі криптовалютами та активність позабіржової торгівлі з використанням USDT як засобу масової інформації.
Згідно з поточною політикою Китаю, деякі люди використовують криптоактиви для приватного обміну іноземної валюти та юанів, щоб заробити різницю в обмінних курсах і комісійні послуги, що здається нешкідливим для технологій, але насправді закон є високо важливим. Такі операції можуть включати злочин незаконної підприємницької діяльності, передбачений статтею 225 Кримінального кодексу, а також злочин відмивання грошей за статтею 191 Кримінального кодексу.
У цьому дописі команда адвокатів Манквіна поєднає практичний досвід, щоб роз'яснити: чому шифрувальні угоди часто порушують «валюта біржі»? На що вам слід звернути увагу?
Чи є криптовалюта «майном» чи «даними»? Як це визначає закон?
Один. Звання
Опис криптоактивів, таких як біткойн, збиває з пантелику в літературі в суміжних областях вдома та за кордоном, а поняття криптовалюта, криптоактиви, цифрова валюта, цифрові активи та віртуальні валюти часто плутаються. Чи не тому, що всім сторонам важко досягти консенсусу щодо атрибутів криптовалют, наприклад, чи є криптовалюти валютами, нематеріальними активами, вимогами чи даними, які символізують права власників? Позиція судової влади з цього питання різноманітна, академічна спільнота також непереконлива.
Два, правова позиція нашої країни щодо шифрування валюти
З точки зору цивільного права, шифрування валюта не є валютою, і не є цінними паперами, цивільне законодавство та судова практика підтвердили віртуальну власність шифрування валюти (стаття 127 Цивільного кодексу), яка повинна бути захищена законом.
З точки зору кримінального права, шифрування валюти відповідає визначенню «майна» у статті 92 Кримінального кодексу, шифрування валюти може бути передано за допомогою грошей як компенсації, що призводить до економічного доходу, має характеристики вартості, дефіциту, доступності тощо, відповідає складовим елементам мережевої віртуальної власності, яка охороняється законом, отже, також є формою прояву майна.
Хоча морфологічно криптовалюти втілюються як різновид даних цифрової або комп'ютерної інформаційної системи. Але суть їхніх активів чи майна ми маємо бачити у вигляді даних. Біткоїн, Ефір тощо – це оцифрування активів, і за їхньою суттю – активи, а не дані. Як і книга обліку, її цінність не в папері, а в змісті. З точки зору кримінального права, багато таких матеріалів, як комерційна таємниця та державна таємниця, що охороняються кримінальним законодавством, відображаються за допомогою даних, і якщо зловмисник викрадає цифрову технічну інформацію та державні таємниці, що зберігаються в комп'ютерах інших осіб, засобами комп'ютерної мережі це може становити злочин посягання на комерційну таємницю та незаконне отримання державної таємниці, а причина полягає в тому, що порушені дані є комерційною таємницею або державною таємницею.
Простими словами, хоча шифровані активи представляються у формі даних, за ними стоять торговані, реальні економічні вигоди, з юридичної точки зору їх слід вважати цифровими активами з "властивостями власності".
Чому торгівлю криптовалютами часто кваліфікують як «міжнародну валютну біржу»?
Останніми роками все більше справ, пов'язаних з криптовалютами, характеризуються як «замаскований транскордонний обмін валют», а винні навіть притягуються до кримінальної відповідальності. Причина цього не в тому, що криптовалюти самі по собі є незаконними, а в тому, що вони сильно перетинаються з традиційною незаконною поведінкою бірж з точки зору шляхів транзакцій, технічних характеристик і функцій капіталу. Зокрема, це в основному відображається в таких аспектах:
Одне, поведінковий модуль «імітація» валютного обміну впадає в категорію незаконного ведення бізнесу.
Традиційна нелегальна іноземна валюта часто функціонує через підпільні банки, агентські покупки іноземної валюти, фіктивне торгове минуле тощо, тоді як у сценарії з криптовалютою трейдери завершують конвертацію вартості через «юань → криптовалюту → іноземну валюту» або зворотним шляхом, щоб обійти офіційні валютні розрахунки та нагляд за продажем і пробити ліміт квоти купівлі іноземної валюти.
Хоча такі угоди формально не торкаються банківської системи, їх результатом все ж є незаконна обміну юаня на іноземну валюту, що є порушенням статті 225 Кримінального кодексу, що визначає «інші серйозні незаконні дії, що порушують ринковий порядок». У багатьох справах платформи для шифрування, маркет-мейкери та посередники були визнані ключовими учасниками «валютної біржі» і навіть були притягнуті до кримінальної відповідальності.
У судовій практиці дії з обміну валюти біржі криптовалют зазвичай мають такі характеристики:
Цей шлях «обміну через валюту, що є мостом», по суті, використовує технічні засоби для обходу регуляторних меж держави щодо капітальних проектів.
Два, технічні характеристики сприяють «прихованості» «високій ліквідності», подоланню можливостей регуляторного відстеження
Анонімність та механізм змішування монет послаблюють можливості KYC
Шифрування активів децентралізований механізм дозволяє більшості угод відбуватися без ідентифікації особи, без звітності, навіть можна через послуги змішування додатково перервати зв'язок між адресою та ідентичністю на блокчейні. Цей механізм «переривання ланцюга + змішування» значно знижує можливості регуляторних органів у розпізнаванні напрямків руху коштів та учасників.
Крос-біржові угоди без фізичних обмежень
Перевести криптоактиви через кордони можна лише через інтернет, не покладаючись на банківські рахунки чи фізичні канали. Одна адреса USDT може надсилати та отримувати активи на будь-якому вузлі світу без проходження митниці, банків або валютних систем, що робить її технічно необмеженою для глобальних переказів, які набагато складніше регулювати, ніж традиційні грошові системи.
Прорив «сірого каналу» з лімітом понад 50 тисяч доларів
Деякі інвестори використовують канал криптоактивів для конвертації юанів в USDT, а потім обмінюють їх на іноземні валюти, такі як долари США та гонконгські долари, а потім переказують закордонні інвестиції, купівлю житла та покупки автомобілів. Цей метод здається просто інвестицією в активи, але насправді він перевищив річний ліміт у 50 000 доларів США для купівлі іноземної валюти фізичними особами, що є «прихованою купівлею іноземної валюти».
Визначення ролі учасників торгівлі є складним, ризики платформи високі
Деякі платформи надають такі послуги, як адреса, зберігання коштів, посередництво в обмінному курсі та посередництво в суперечках для покупців і продавців при зіставленні позабіржових транзакцій, що виходить за рамки зіставлення інформації і, по суті, бере участь у «обміні валют». Коли відбувається велика транзакція або прибуток від курсової різниці, судовим органам легко розглядати його як організатора обміну валют, а не звичайного користувача.
Три. Макроекономічні аспекти впливають на фінансову безпеку та регуляторний порядок країни
Функції оплати та ціноутворення криптоактивів частково замінюють роль юаня у транскордонних сценаріях. У міру того, як все більше і більше оншорних коштів залишають країну через «валютний стандарт», статус транскордонних розрахунків юанів піддається сумніву, що може вплинути на макроекономічне регулювання та контроль у довгостроковій перспективі.
Формування «підземної фінансової системи», що паралельна банківській системі
Обіг стейблкоїнів, таких як USDT, дозволив деяким учасникам ринку обійти банківську систему, щоб створити сіру фінансову мережу на основі активів у ланцюжку, яка може легко формувати системні ризики, коли вона перетинається з поведінкою з високим ризиком, такою як азартні ігри за кордоном, шахрайство та ухилення від сплати податків.
Складно перевіряти напрямок фінансів, що сприяє незаконній діяльності
Анонімні交易 + механізм змішування + безконтрольні канали, що забезпечують зручність для відмивання грошей, фінансування тероризму та інші незаконні злочини. Це не тільки проблема дотримання норм, але й проблема фінансової боротьби з тероризмом і національної безпеки.
На що слід звернути увагу приватним інвесторам при торгівлі криптовалютою?
Один. Уникайте участі в «Валюта біржі», «хеджування валютного курсу» та інших OTC послугах.
Використання криптовалют як засобу отримання прибутку від різниці обмінних курсів шляхом надання транскордонних обмінних та платіжних послуг полягає у використанні спеціальних атрибутів криптовалют для обходу національного валютного нагляду та здійснення конвертації іноземної валюти та юаня через обмін «іноземної валюти, криптовалюти та юаня», що є замаскованою торгівлею іноземною валютою. Індивідуальним інвесторам слід бути обережними, щоб уникнути притягнення до кримінальної відповідальності за злочин «незаконної підприємницької діяльності».
Два, суворо дотримуватись вимог регулювання особистих щорічних обсягів Валюта біржі.
На перший погляд, купівля та продаж криптовалют – це купівля або продаж криптовалют, але по суті це конвертація вартості валюти між іноземними валютами та юанями, що є купівлею та розрахунком у валюті. Відповідно до Детальних правил здійснення заходів щодо адміністрування індивідуальної іноземної валюти здійснюється управління щорічною загальною сумою валютних розрахунків та купівлі іноземної валюти вітчизняними фізичними особами. Щорічні підсумки еквівалентні 50 000 доларів США на людину на рік відповідно.
Три, уникайте використання анонімних каналів поповнення
Для торгівлі криптовалютами вам слід вибрати платформу, яка має офіційний процес KYC і гарантує прозорість записів ваших транзакцій. через позабіржову торгівлю P2P; послуги монетозмішувача; Відстежити легітимність джерела коштів складно, а якщо є підозра у відмиванні грошей або фінансуванні незаконної діяльності, платформа може заморозити рахунок, що призведе до втрати коштів. Крім того, анонімні канали легко можуть бути використані хакерами, а безпека коштів користувачів не може бути гарантована.
Четверте, зберігайте законні документи
Якщо ви навчаєтеся за кордоном, ви можете надати лист про прийом, повідомлення про оплату навчання та інші документальні матеріали для підтвердження законності використання транзакцій зі шифруванням валюти. Якщо це громадяни, які працюють в країні, вони можуть зберігати трудовий контракт, виписки з зарплати, документи про сплату податків тощо, щоб підтвердити, що не займаються купівлею-продажем шифрування.
Висновок
Шифрування валюти не є «первинним гріхом», проблема полягає в тому, чи відбувається обмін валюти під час транзакцій, чи є він міждержавним, обходить контроль, анонімним, чи уникає регулювання. Як тільки ці дії пов'язані з незаконною діяльністю, відмиванням грошей або валютним контролем, вони можуть перетнути червону межу.
Не страшно не розуміти закон, а ось страшно кинутися в сіру зону в стані «невігластва і безстрашності». Як індивідуальні інвестори, так і практики повинні чітко розуміти правові межі та уникати непотрібних кримінальних ризиків, перш ніж брати участь у торгівлі криптоактивами.