Dans le monde de l'investissement d'aujourd'hui, les cryptomonnaies et les actions sont sans aucun doute deux des étoiles les plus brillantes. D'un côté, il y a les actifs traditionnels avec une longue histoire, de l'autre, les nouveaux représentants de l'ère numérique. Les investisseurs sont confrontés à une question clé : qui, dans le marché de 2025, pourra offrir un meilleur rendement à leur portefeuille ? Nous vous révélons la réponse grâce aux données et à la performance du marché.
##Comparaison des rendements à long terme
Les données historiques montrent que les actions présentent une stabilité remarquable dans les investissements à long terme. Entre 1926 et 2024, le rendement annuel moyen des actions américaines est d'environ 10 %, surpassant de manière significative les catégories d'actifs traditionnels telles que l'or et les obligations. Ce rendement provient de la double dynamique de la croissance des bénéfices des entreprises et de la distribution de dividendes, en particulier les actions de premier ordre qui, tout en offrant une appréciation du capital, distribuent régulièrement des dividendes, créant ainsi un flux de trésorerie continu pour les investisseurs.
En revanche, les cryptomonnaies dépendent presque entièrement des fluctuations de prix pour leurs rendements. Bien que le Bitcoin ait explosé de 120 % tout au long de l'année 2024 et ait encore augmenté de plus de 3 % au début de 2025, des rendements élevés s'accompagnent de fortes turbulences. Par exemple, en janvier 2025, le Bitcoin a chuté de 5 % en une seule journée, l'Ethereum a baissé de 8 %, et l'ensemble du marché des cryptomonnaies a subi un plongeon de 7 %. Cette volatilité rend la stabilité des rendements à long terme des cryptomonnaies bien inférieure à celle des actions.
##Risques et volatilité
Le marché boursier est strictement réglementé, avec des horaires de négociation fixes et des fluctuations de prix relativement contrôlées. Même pendant les périodes de turbulence, comme en mai 2025, lorsque l'indice S&P 500 a chuté de 1,2 % en une semaine, son amplitude de fluctuation reste largement inférieure à celle des cryptomonnaies.
Le marché des crypto-monnaies est synonyme de haut risque : des transactions continues 24 heures sur 24, aucune limite de fluctuation, et un manque de régulation, ce qui rend les prix très sensibles aux émotions spéculatives. Début juin 2025, le Bitcoin a grimpé de 6,9 % (de 58 000 à 62 000 dollars) en seulement 4 heures, tandis que le S&P 500 n'a augmenté que de 0,3 % sur la même période. Ces fluctuations extrêmes sont devenues la norme, faisant des crypto-monnaies davantage un outil de spéculation "haut risque, haut rendement" plutôt qu'un actif d'investissement.
##Environnement réglementaire
Le marché boursier dispose d'un cadre réglementaire mature, consolidé sur un siècle, avec une grande transparence et des droits des investisseurs protégés par la loi. Par exemple, le marché A de Chine, l'entrée des fonds de l'"équipe nationale" sur le marché (prévision de 500 milliards de yuans d'ici 2025) soutient le marché.
Les cryptomonnaies restent dans une zone grise réglementaire. Les politiques de réglementation varient d'un pays à l'autre dans le monde, la SEC américaine ayant encore des controverses sur la classification des cryptomonnaies, tandis que la Chine interdit clairement les transactions de cryptomonnaies. L'absence de réglementation entraîne des risques élevés de fraude et de blanchiment d'argent. Bien que les attentes d'un assouplissement de la réglementation sous le gouvernement Trump apportent des avantages, l'incertitude politique demeure l'épée de Damoclès suspendue au-dessus des cryptomonnaies.
##Connexion du marché
Traditionnellement, les crypto-monnaies et les actions affichent une divergence marquée. En juin 2025, lorsque le Dow Jones a augmenté de 1,1 %, le Bitcoin a chuté de 3,2 % en revanche. Cependant, dans des situations particulières, les deux peuvent également évoluer en synchronisation : lorsque le Dow Jones augmente, l'Ethereum peut également augmenter (comme en juin 2025 lorsque l'Ethereum a augmenté de près de 10 % en une seule journée).
Une tendance clé est la suivante : la corrélation entre les cryptomonnaies et les actions de croissance s'est renforcée. Des entreprises comme MicroStrategy achètent massivement des bitcoins, et le prix de leurs actions est fortement lié au prix du bitcoin. Lorsque le bitcoin baisse, les actions de Coinbase et de MicroStrategy peuvent également baisser simultanément, montrant que les actions liées aux cryptomonnaies sont devenues un pont entre les deux.
##Qui est le gagnant ? Choix de rendement variable selon les "gens"
Actions adaptées : investisseurs à long terme recherchant une valorisation stable et des revenus de dividendes ; capacité à supporter un risque modérée ; personnes prudentes qui attachent de l'importance à la protection réglementaire. Goldman Sachs prévoit que l'indice MSCI Chine devrait augmenter de 14 % d'ici fin 2025, mettant en évidence l'attractivité des actions après avoir équilibré le risque.
Les cryptomonnaies conviennent : aux investisseurs tolérants au risque d'une forte volatilité du capital ; aux traders techniques à la recherche d'opportunités de trading à court terme ; aux croyants dans l'innovation disruptive de la blockchain. Bien que le Bitcoin présente une forte volatilité, sa demande rigide dans les paiements transfrontaliers et contre l'inflation crée un schéma de "demande rigide de soutien".
Sur le champ de bataille de 2025, les actions restent la "balise" des rendements à long terme, tandis que les cryptomonnaies sont le "commando" qui capture des rendements excessifs dans la volatilité. Les investisseurs vraiment intelligents ne parient pas tout sur un seul côté : ils allouent des actifs de base à des actions solides (proportion recommandée de 70 à 80 %), tout en participant aux cryptomonnaies avec un petit montant (20 à 30 %), ce qui leur permet de partager les dividendes d'innovation tout en contrôlant le risque global.
Avec le développement des ETF crypto et l’entrée des institutions traditionnelles, les frontières entre les deux types d’actifs pourraient progressivement s’estomper. Mais en tout cas, ce n’est qu’en comprenant leurs différences essentielles que l’on peut saisir l’initiative du revenu dans l’allocation d’actifs mondiale. Sur l’échiquier d’investissement, choisissez les pièces d’échecs qui vous conviennent afin de gagner le jeu de la richesse à long terme.
Auteur : Équipe Blog
*Ce contenu ne constitue aucune offre, sollicitation ou recommandation. Vous devriez toujours consulter des conseils professionnels indépendants avant de prendre toute décision d'investissement.
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Cryptoactifs vs actions : le duel ultime des rendements et des risques en 2025
Dans le monde de l'investissement d'aujourd'hui, les cryptomonnaies et les actions sont sans aucun doute deux des étoiles les plus brillantes. D'un côté, il y a les actifs traditionnels avec une longue histoire, de l'autre, les nouveaux représentants de l'ère numérique. Les investisseurs sont confrontés à une question clé : qui, dans le marché de 2025, pourra offrir un meilleur rendement à leur portefeuille ? Nous vous révélons la réponse grâce aux données et à la performance du marché.
##Comparaison des rendements à long terme Les données historiques montrent que les actions présentent une stabilité remarquable dans les investissements à long terme. Entre 1926 et 2024, le rendement annuel moyen des actions américaines est d'environ 10 %, surpassant de manière significative les catégories d'actifs traditionnels telles que l'or et les obligations. Ce rendement provient de la double dynamique de la croissance des bénéfices des entreprises et de la distribution de dividendes, en particulier les actions de premier ordre qui, tout en offrant une appréciation du capital, distribuent régulièrement des dividendes, créant ainsi un flux de trésorerie continu pour les investisseurs.
En revanche, les cryptomonnaies dépendent presque entièrement des fluctuations de prix pour leurs rendements. Bien que le Bitcoin ait explosé de 120 % tout au long de l'année 2024 et ait encore augmenté de plus de 3 % au début de 2025, des rendements élevés s'accompagnent de fortes turbulences. Par exemple, en janvier 2025, le Bitcoin a chuté de 5 % en une seule journée, l'Ethereum a baissé de 8 %, et l'ensemble du marché des cryptomonnaies a subi un plongeon de 7 %. Cette volatilité rend la stabilité des rendements à long terme des cryptomonnaies bien inférieure à celle des actions.
##Risques et volatilité
Le marché boursier est strictement réglementé, avec des horaires de négociation fixes et des fluctuations de prix relativement contrôlées. Même pendant les périodes de turbulence, comme en mai 2025, lorsque l'indice S&P 500 a chuté de 1,2 % en une semaine, son amplitude de fluctuation reste largement inférieure à celle des cryptomonnaies.
Le marché des crypto-monnaies est synonyme de haut risque : des transactions continues 24 heures sur 24, aucune limite de fluctuation, et un manque de régulation, ce qui rend les prix très sensibles aux émotions spéculatives. Début juin 2025, le Bitcoin a grimpé de 6,9 % (de 58 000 à 62 000 dollars) en seulement 4 heures, tandis que le S&P 500 n'a augmenté que de 0,3 % sur la même période. Ces fluctuations extrêmes sont devenues la norme, faisant des crypto-monnaies davantage un outil de spéculation "haut risque, haut rendement" plutôt qu'un actif d'investissement.
##Environnement réglementaire
Le marché boursier dispose d'un cadre réglementaire mature, consolidé sur un siècle, avec une grande transparence et des droits des investisseurs protégés par la loi. Par exemple, le marché A de Chine, l'entrée des fonds de l'"équipe nationale" sur le marché (prévision de 500 milliards de yuans d'ici 2025) soutient le marché.
Les cryptomonnaies restent dans une zone grise réglementaire. Les politiques de réglementation varient d'un pays à l'autre dans le monde, la SEC américaine ayant encore des controverses sur la classification des cryptomonnaies, tandis que la Chine interdit clairement les transactions de cryptomonnaies. L'absence de réglementation entraîne des risques élevés de fraude et de blanchiment d'argent. Bien que les attentes d'un assouplissement de la réglementation sous le gouvernement Trump apportent des avantages, l'incertitude politique demeure l'épée de Damoclès suspendue au-dessus des cryptomonnaies.
##Connexion du marché
Traditionnellement, les crypto-monnaies et les actions affichent une divergence marquée. En juin 2025, lorsque le Dow Jones a augmenté de 1,1 %, le Bitcoin a chuté de 3,2 % en revanche. Cependant, dans des situations particulières, les deux peuvent également évoluer en synchronisation : lorsque le Dow Jones augmente, l'Ethereum peut également augmenter (comme en juin 2025 lorsque l'Ethereum a augmenté de près de 10 % en une seule journée).
Une tendance clé est la suivante : la corrélation entre les cryptomonnaies et les actions de croissance s'est renforcée. Des entreprises comme MicroStrategy achètent massivement des bitcoins, et le prix de leurs actions est fortement lié au prix du bitcoin. Lorsque le bitcoin baisse, les actions de Coinbase et de MicroStrategy peuvent également baisser simultanément, montrant que les actions liées aux cryptomonnaies sont devenues un pont entre les deux.
##Qui est le gagnant ? Choix de rendement variable selon les "gens"
##Choix judicieux : allocation équilibrée, ajustement dynamique
Sur le champ de bataille de 2025, les actions restent la "balise" des rendements à long terme, tandis que les cryptomonnaies sont le "commando" qui capture des rendements excessifs dans la volatilité. Les investisseurs vraiment intelligents ne parient pas tout sur un seul côté : ils allouent des actifs de base à des actions solides (proportion recommandée de 70 à 80 %), tout en participant aux cryptomonnaies avec un petit montant (20 à 30 %), ce qui leur permet de partager les dividendes d'innovation tout en contrôlant le risque global.
Avec le développement des ETF crypto et l’entrée des institutions traditionnelles, les frontières entre les deux types d’actifs pourraient progressivement s’estomper. Mais en tout cas, ce n’est qu’en comprenant leurs différences essentielles que l’on peut saisir l’initiative du revenu dans l’allocation d’actifs mondiale. Sur l’échiquier d’investissement, choisissez les pièces d’échecs qui vous conviennent afin de gagner le jeu de la richesse à long terme.
Auteur : Équipe Blog *Ce contenu ne constitue aucune offre, sollicitation ou recommandation. Vous devriez toujours consulter des conseils professionnels indépendants avant de prendre toute décision d'investissement. *Veuillez noter que Gate peut limiter ou interdire tous ou certains services provenant de zones restreintes. Veuillez lire l'accord d'utilisateur pour plus d'informations, lien :