Analyse du potentiel d'explosion de la liquidité de l'écosystème Cosmos

En tant qu'écosystème blockchain mature, Cosmos se distingue par ses caractéristiques de décentralisation et d'ouverture. Bien qu'il manque de publicité tapageuse, Cosmos, en tant que berceau de la révolution des chaînes d'application, a toujours eu la capacité d'incuber des projets de qualité. Malgré une période de déclin, Cosmos reste l'un des domaines du secteur crypto avec le plus grand potentiel de croissance exponentielle. Les tendances de développement récentes indiquent que les projets avec des fondamentaux solides et des perspectives de développement durable bénéficieront du marché haussier à venir, et Cosmos est pleinement préparé à tirer parti de cette tendance.

Réévaluation du potentiel de l'écosystème Cosmos

Cosmos est un écosystème de blockchain open source, dédié à l'interopérabilité entre blockchains. Bien qu'il y ait encore un écart en termes de technologie et de projets par rapport aux systèmes de tête, il présente des avantages en matière de décentralisation et d'interopérabilité. Le lancement de Cosmos SDK et IBC a résolu le problème de la réinvention de la roue pour les développeurs, favorisant les avancées technologiques dans l'industrie.

Cependant, la valorisation du marché de Cosmos ne correspond pas à sa puissance. L'écosystème est de petite taille, le nombre de développeurs et d'utilisateurs est insuffisant, et les scénarios d'application technique sont complexes, nécessitant plus de temps pour la promotion. Dans un marché des cryptomonnaies qui accorde de l'importance aux données et à la Liquidité, la capitalisation boursière de Cosmos est sous-estimée depuis longtemps, s'élevant actuellement à 3,15 milliards de dollars, se classant au 23e rang. Son jeton ATOM est également sous-évalué en raison de son utilité insuffisante.

Pour améliorer cette situation, le livre blanc de Cosmos 2.0 lancé l'année dernière a proposé un plan de réforme. Autour de ces objectifs, Cosmos a progressivement annoncé plusieurs avancées, telles que la mise à niveau de la sécurité inter-chaînes vers la "Replication Security", et l'adoption d'une proposition de module de staking liquide. En mai de cette année, la chaîne écosystémique de Cosmos, Neutron, a lancé son réseau principal, utilisant pour la première fois le mécanisme de "Replication Security" mis à jour, et a annoncé un airdrop pour les stakers de Cosmos Hub, suscitant des discussions sur la capture de valeur de Cosmos, d'ATOM et de son écosystème.

Ces améliorations technologiques ont propulsé l'explosion de la liquidité des projets de l'écosystème Cosmos. Le volume de transactions quotidien de la chaîne publique Canto a dépassé celui de Solana à un moment donné. Les protocoles de staking liquide Stride, la chaîne publique Layer1 Injective et le TVL de Kujira ont augmenté de 2 à 6 fois par rapport au début de l'année. En avril de cette année, le nombre de développeurs actifs sur Cosmos SDK a temporairement dépassé celui d'Ethereum, se classant au deuxième rang. Récemment, le réseau de blockchain modulaire Celestia, construit sur Cosmos SDK, a suscité l'attention du marché, le modèle Celestia + Cosmos étant salué comme la forme ultime des chaînes d'application.

La performance exceptionnelle des projets de l'écosystème Cosmos a de nouveau attiré l'attention du marché. De nombreux utilisateurs expriment leur attente concernant la mise en œuvre du plan Cosmos 2.0, et on entend même des voix dire que "l'été de Cosmos arrive." Au cours de la récente reprise, les jetons liés à l'écosystème Cosmos, tels que Celestia(TIA), Injective(INJ) et Osmosis(OSMO), ont connu une augmentation de plus de 20 % au cours de la dernière semaine, et INJ a enregistré une hausse de plus de 110 % en un mois. Ces tendances positives montrent que Cosmos est en train de gagner la reconnaissance du marché, jetant les bases de son développement futur.

Plan de développement futur de la technologie Cosmos

En septembre 2023, la Fondation Interchain a publié le plan de développement Interchain 2024, qui décrit la future feuille de route de la technologie Cosmos.

CometBFT : la pierre angulaire de la scalabilité inter-chaînes

CometBFT est l'algorithme de consensus central pour l'évolutivité Interchain. La fondation Interchain prévoit d'étendre sa portée et son applicabilité, en soutenant le développement d'applications souveraines et interopérables. CometBFT a été mis à niveau vers v0.38, avec un lancement prévu de v0.39 d'ici la fin de 2023, offrant des améliorations d'efficacité, une API de données complète et un système d'indexation amélioré.

Cosmos SDK : modularité et nouvelles fonctionnalités

Cosmos SDK est un ensemble d'outils polyvalents pour développer des applications de blockchain ou de Rollup. Le développement futur se concentrera sur la modularité et l'introduction de nouvelles fonctionnalités, permettant aux développeurs de créer des applications plus complexes et modulaires, et de favoriser un écosystème plus large et plus puissant.

CosmJS : améliorer l'efficacité et l'expérience utilisateur

CosmJS aide les développeurs à intégrer un client JavaScript avec la blockchain CosmosSDK. Un nouvel encodeur est prévu pour améliorer CosmJS, augmenter l'efficacité, réduire le gonflement du code et offrir une expérience de développement plus épurée et professionnelle.

CosmWasm : Débloquer le déploiement décentralisé et sans autorisation

CosmWasm est un cadre de contrat intelligent basé sur Cosmos SDK, permettant le déploiement sans autorisation d'applications décentralisées. À l'avenir, il sera encore optimisé, en mettant l'accent sur l'adoption d'IBC et sur les contrats intelligents basés sur les comptes.

Protocole IBC : amélioration de l'interopérabilité et de la liquidité

L'IBC permet un transfert de données sécurisé, décentralisé et sans autorisation entre les blockchains. Le plan de mise à jour de 2024 mettra l'accent sur l'évolutivité et l'utilisabilité, renforçant ainsi davantage la capacité de l'écosystème Cosmos pour permettre une interaction sans faille entre blockchains, applications et contrats intelligents.

Dernières évolutions de l'écosystème Cosmos

module de staking de liquidité

Module de Staking de Liquidité (LSM) a été mis en œuvre sur Cosmos Hub le 14 juin 2023, permettant aux utilisateurs de directement staker l'ATOM déjà staké en liquidité, sans avoir à attendre la période de déliaison.

Mise à niveau de l'économie des jetons

Le modèle économique d'ATOM passe de la recherche de rendements élevés à la recherche de rendements réels. Le 10 mai, le réseau principal de Neutron a été lancé, c'est la première chaîne de consommation à utiliser la "Sécurité de Réplication", visant à résoudre le problème du manque de valeur pratique d'ATOM 1.0.

Interopérabilité améliorée

En août, Evmos 2.0 a été lancé, consolidant davantage l'avantage de Cosmos en matière d'interopérabilité, réalisant l'interopérabilité entre les écosystèmes Ethereum et Cosmos.

L'essor des contrats à terme perpétuels

dYdX v4 annonce sa migration vers l'écosystème Cosmos, ce qui apportera plus de Liquidité et d'innovation au module de contrats perpétuels de Cosmos.

Augmentation de la liquidité native

USDT a été intégré à la blockchain Kava. En mars, Noble a annoncé un partenariat avec Circle pour introduire l'USDC natif dans Cosmos, ce qui devrait générer des centaines de millions de dollars de liquidité.

Projets populaires de l'écosystème Cosmos

Initia

Initia est un réseau Rollup modulaire basé sur Cosmos, intégrant L1, L2 et la couche de communication pour réaliser une transmission de messages et un pont sans faille entre différentes machines virtuelles. Récemment, il a obtenu un investissement en amorçage de la part de Binance Labs pour soutenir le développement des infrastructures, l'expansion des outils de produits et l'incubation de projets clés au niveau des applications.

Celestia

Celestia est un réseau de blockchain modulaire qui offre des couches de consensus et de disponibilité des données interchangeables. Sa technologie d'échantillonnage de disponibilité des données réduit les exigences matérielles des nœuds de validation et améliore l'évolutivité du réseau. Le réseau principal sera lancé le 31 octobre, le prix du jeton TIA est actuellement de 2,33 dollars.

dYdXV4

Le projet dYdX V4 sera lancé en décembre de cette année et sera migré vers le réseau Cosmos pour résoudre les limitations d'évolutivité d'Ethereum. En tant qu'échange décentralisé de premier plan, dYdX a un volume de transactions quotidien de plus de 3 milliards de dollars, et sa migration apportera de nombreux nouveaux utilisateurs et de la Liquidité à Cosmos.

Neutron

Neutron est une infrastructure de contrats intelligents basée sur CosmWasm, permettant aux développeurs de déployer facilement des dApps. Il deviendra la première chaîne de consommateurs sur Cosmos, visant à héberger un écosystème de produits DeFi construit autour de NTRN et ATOM. En mai, un financement de 10 millions de dollars a été complété, et en octobre, le jeton NTRN a été lancé sur Binance, avec un prix actuel de 0,290 dollar.