Bill Ackman : Le prochain Buffett ? 30 % de son portefeuille soutient deux géants de l'IA 🚀

Bill Ackman semble s'inspirer de Warren Buffett ces jours-ci. Buffett a transformé Berkshire Hathaway d'une filature de textile en quelque chose de massif. Maintenant, Ackman veut que Howard Hughes devienne une "Berkshire Hathaway moderne." Son fonds spéculatif Pershing Square a battu le S&P 500 sur cinq ans. Pas mal.

Ackman parie gros sur l'IA. Vraiment gros. Environ 30 % de son argent est placé dans juste deux entreprises : Amazon (9 % ) et Uber Technologies (21 % ) 🔥

Amazon : Géant du commerce électronique alimenté par l'IA 💻

Amazon est partout. Roi du commerce électronique en Amérique du Nord et en Europe de l'Ouest. Troisième plus grande entreprise de technologie publicitaire au monde. Et AWS ? La plus grande plateforme cloud sur terre.

Ils intègrent l'IA partout. Inventaire. Annonces de produits. Service client. Itinéraires de livraison. Même leurs robots d'entrepôt deviennent plus intelligents—les travailleurs peuvent simplement leur parler maintenant. C'est assez surprenant à quelle vitesse cela se produit.

AWS possède 30 % du marché de l'infrastructure cloud. Microsoft est en retard de 10 points. Cela donne à Amazon un avantage pour le boom de l'IA, en particulier avec Anthropic utilisant leur cloud.

Les chiffres récents sont bons. Les revenus ont augmenté de 13 % pour atteindre $167 milliards. Les marges se sont élargies. Les bénéfices ont bondi de 33 %.

Pershing Square est intervenu au cours du deuxième trimestre. Leur CIO Ryan Israel a déclaré : "Nous avions l'impression que l'entreprise serait capable de surmonter tout ralentissement dans AWS et nous ne jugeons pas que les tarifs auraient un impact matériel sur les bénéfices dans le secteur de la vente au détail."

Wall Street s'attend à une croissance des bénéfices annuels de 17 %. Amazon se négocie à 35 fois les bénéfices. Pas bon marché. Mais peut-être que cela en vaut la peine ? 📈

Uber : Surfer sur la vague autonome 🚗

Uber domine le covoiturage aux États-Unis et dans neuf autres pays. Deuxième plus grand service de livraison de nourriture en Amérique également. L'échelle est importante ici.

Leur application promeut tout. Près d'un tiers des utilisateurs de livraison pour la première fois étaient déjà des clients de transport. L'inverse se produit aussi. Les données s'accumulent. Les algorithmes s'améliorent.

Le deuxième trimestre a été solide. Les utilisateurs mensuels ont augmenté de 15 %. Les trajets ont augmenté de 18 %. Plus de trajets par personne. Les revenus ont bondi de 18 % pour atteindre 12,7 milliards de dollars. Les bénéfices ont augmenté de 34 %.

La chose des véhicules autonomes ? Uber semble prêt. Ils ont déjà 20 partenaires AV. Des robotaxis fonctionnant à Phoenix, Austin, Atlanta via Waymo, et à Abu Dhabi grâce à WeRide. Cinq autres arrivent cette année. Plus l'année prochaine.

Le PDG Dara Khosrowshahi parle d'une opportunité de mille milliards de dollars rien qu'aux États-Unis. Il semble que Wall Street y croit, projetant une croissance des bénéfices de 22 % par an. À 16x les bénéfices, Uber semble tentant pour l'investisseur patient 💰

Le portefeuille d'octobre 2025 de Buffett aime toujours les banques et Coca-Cola. À l'ancienne. Les paris d'Ackman sur l'IA semblent différents. Plus tournés vers l'avenir. Si les voitures autonomes et l'IA transforment tout comme certains le pensent, Ackman pourrait avoir l'air assez intelligent.