Depuis 13h00 le 30 décembre (UTC+8), le marché des cryptomonnaies présente à court terme une tendance principalement baissière, avec un mélange d’optimisme et de pessimisme à moyen terme, tendant à une consolidation ; la faible liquidité amplifie la volatilité, rendant difficile une rupture de tendance.

Aperçu des conclusions clés

- Court terme (1–3 jours de trading) : dominance du baissier. Les prix oscillent à la baisse, l’émotion est extrêmement fear, et les flux nets des ETF institutionnels sortent, la faible liquidité facilitant les perturbations par de gros ordres.
- Moyen terme (1–2 semaines) : bataille entre acheteurs et vendeurs. La régulation offre un soutien à long terme, mais la politique monétaire restrictive et la rentrée des fonds en fin d’année limitent la tolérance au risque.

Liste d’observations clés (baissier)

1. Prix et sentiment : BTC à 87209 dollars (–0,7% en journée), amplitude sur 24h de 4,05 % ; indice de peur et de cupidité à 23 (peur extrême).
2. Situation des fonds : sortie nette de 1,75 milliard de dollars en un jour pour le ETF spot Bitcoin, principalement via BlackRock IBIT et Grayscale GBTC.
3. Liquidité et trading : volume de trading sur 24h réduit de plus de 30 % à 14,55 milliards de dollars, la faible liquidité amplifie la volatilité et complique la rupture de tendance.
4. Macroéconomie et préférences de fonds : la Fed laisse entendre un ralentissement de la baisse des taux, les fonds se retirent temporairement des actifs à haut risque, le récit du BTC en tant que « or numérique » n’a pas été réalisé.

Liste d’observations clés (haussier)

1. Données on-chain et fonds à long terme : MicroStrategy a augmenté ses holdings de 2138 BTC, le support est fourni par des achats autour de 87 000 dollars ; les détenteurs à long terme ne cèdent pas à la panique, certains BTC sortent des exchanges.
2. Avancement de la régulation : réglementation des stablecoins aux États-Unis, mise en œuvre de MiCA dans l’UE, amélioration de la réglementation des stablecoins à Hong Kong, ce qui réduit à long terme les risques réglementaires et facilite l’entrée des institutions.

Conseils de trading et de gestion des risques

- Position : prendre une position légère ou attendre, éviter de miser lourdement sur une direction.
- Stop-loss : en trading à court terme, toujours définir un stop-loss, BTC autour de 86 000 dollars, ETH autour de 2900 dollars.
- Rythme : entrer et sortir rapidement, privilégier l’attente d’une rupture de range (par exemple, si BTC se stabilise au-dessus de 90 000 ou tombe en dessous de 86 000) avant d’agir.
- Actifs : se concentrer sur BTC, ETH et autres actifs majeurs, éviter les altcoins à faible liquidité pour prévenir le risque de « flash crash ».