Crypto Daily Report 01.07 : Les flux de capitaux institutionnels reprennent, l'adoption du scénario retail et les signaux de bottom technique émergent

1. Flux continus de capitaux institutionnels et perspectives à long terme du marché
Des flux importants de capitaux vers Bitcoin et les ETF crypto grand public ont récemment eu lieu, stimulés par une demande institutionnelle renouvelée et une amélioration de l'appétit pour le risque sur le marché. Par ailleurs, l'influence de Wall Street sur le marché crypto s'est intensifiée, pouvant modifier le rallye « parabole » précédent. Les ETF Bitcoin ont attiré près de $700 millions en une seule journée, avec Ethereum, XRP, Solana et d'autres ETF en hausse simultanée, reflétant une renaissance de la confiance institutionnelle dans les cryptomonnaies. Le président de ProCap a analysé que Wall Street intègre Bitcoin dans les systèmes financiers traditionnels ; les premiers détenteurs sortent, et bien qu’un taux de croissance annuel composé supérieur à 80 % ne se reproduise probablement pas dans la prochaine décennie, il existe encore un potentiel pour surpasser les indices boursiers.
2. Progrès dans les applications retail et scénarios consommateurs
Walmart a lancé des fonctionnalités de trading Bitcoin et Ethereum via son application OnePay, marquant une étape concrète dans l’intégration des cryptomonnaies dans les scénarios de vente au détail et de consommation grand public. Walmart permet aux consommateurs d’échanger Bitcoin et Ethereum via OnePay, favorisant l’utilisation des cryptomonnaies dans les activités quotidiennes de vente au détail et accélérant la liquidité des actifs numériques ainsi que la formation des habitudes utilisateur. Cette démarche reflète l’intégration de la technologie crypto par de grandes entreprises traditionnelles, brouillant davantage les frontières entre la finance traditionnelle et l’économie crypto.
3. Indicateurs techniques et analyse des tendances de prix
L’indicateur du ratio profit/perte des détenteurs à court terme de Bitcoin montre des signaux d’un bottom historique du marché baissier. Le ratio actuel a rebondi, indiquant un potentiel de hausse significative. Les données historiques montrent que lorsque le ratio de l’offre profit/perte des détenteurs à court terme descend autour de 0,013, cela marque souvent un bottom de marché baissier ( comme en 2011, 2015, 2018, 2022 ). Le ratio actuel est passé d’un minimum de novembre de 0,013 à 0,45. Les modèles historiques suggèrent que lorsque ce ratio approche 1, les prix du Bitcoin ont tendance à entrer dans une phase de hausse soutenue, laissant de la place pour une expansion supplémentaire.
4. Volatilité du marché et performance de la corrélation des actifs
Les prix des cryptomonnaies ont connu une correction, montrant une corrélation avec des actifs traditionnels comme les actions américaines et l’or, le marché affichant un mélange de sentiments de risque-on et de risque-off. Bitcoin est passé de 95 000 $ à 92 500 $, en baisse de 1,3 % au cours des dernières 24 heures, avec XRP, Solana et d’autres également en retracement. Par ailleurs, les actions américaines ont connu de légers gains, l’or a dépassé 4 500 $, et l’argent a bondi de 5 %, indiquant une certaine corrélation entre crypto et actifs traditionnels, avec une dynamique de marché globale influencée par plusieurs classes d’actifs.
5. Comportement des mineurs et ajustements dans l’allocation des capitaux
Le mineur Bitcoin Riot Platforms a vendu des Bitcoin pour financer la transformation de ses centres de données IA, reflétant une utilisation diversifiée des revenus miniers. Riot a vendu 2 201 BTC en novembre 2025, levant environ $200 millions pour soutenir le développement des centres de données IA. Cette démarche montre les ajustements stratégiques des mineurs face à la volatilité du marché, passant d’une simple détention à l’investissement dans des activités non minières pour répondre aux besoins de transformation de l’industrie.
6. Impacts des rumeurs géopolitiques et du marché
Des rumeurs selon lesquelles le Venezuela cacherait des réserves de Bitcoin ont suscité des discussions sur le marché. Les autorités mettent en garde contre les fausses informations, car le sentiment à court terme a été perturbé. Des rumeurs de marché suggèrent que le gouvernement vénézuélien pourrait dissimuler environ $60 milliards de dollars en réserves de Bitcoin, qui, si elles étaient libérées sur le marché, pourraient impacter les prix. QCP avertit de rester prudent face aux informations non vérifiées. Bien que non confirmées, la signification stratégique du Bitcoin et les éventuels chocs d’offre continuent d’influencer le sentiment à court terme du marché.