上場企業 7 社のビットコイン ポジションの現状を一目で見る: ほとんどの企業は損失を被っているが、保有し続けている

著者：jk、デイリープラネットデイリー

伝統的なインターネット大手は、マルチアセット配分（オルタナティブ投資）における多様化を目的としてビットコインの保有を増やすことが多いが、業界関係者はしばしばこれを仮想通貨に対して断固として強気な姿勢を示す良い兆候だと楽観的に捉えており、さらには「今後の動向に追随する」という見方さえ抱いている。賢いお金。」 アイデアをフォローアップします。

しかし、最近の財務報告シーズンでは、現在の状況が明らかになりました - 仮想通貨弱気市場では、大企業のビットコインポジションはほとんどが変動損失にあり、企業ごとに異なる投資戦略があり、適切なタイミングで保有を減らして利益確定するか、あるいは利益確定するかのどちらかです。 HODL またはしっかりと買うことで、ポジションを保持する平均コストが削減されます。

Odaily Planet Daily は、事業概要、株価パフォーマンス、最新の進捗状況、ビットコインのポジション情報 (現在の数量、平均原価、損益) をまとめ、財務報告書の開示には情報ラグがあり、使用すべきではないことを皆様に親切に注意喚起します。単一の投資参考指標として。

マイクロ戦略

MicroStrategy は、高度に専門化されたビジネス インテリジェンス、モバイル ソフトウェア、クラウド ソリューションのプロバイダーです。同社は 1989 年に設立され、米国バージニア州タイソンズ コーナーに本社を置いています。 MicroStrategy は、データの視覚化、レポート、ダッシュボードのためのさまざまな分析およびモバイル ソフトウェア ソリューションを提供します。これらのソリューションは、企業がデータをよりよく理解し、監視し、活用できるようにするためによく使用されます。

同社の最新製品である MicroStrategy ONE は、あらゆる分析ユースケースに対応する単一のソリューションとなることを目指した、包括的で最新のオープンなクラウド駆動型分析プラットフォームです。このプラットフォームは、セルフサービスのデータ分析やビジネス レポートから、高度なアプリケーションや組み込みソリューションに至るまで、企業が競争上の優位性を獲得できるように「データの力を解き放つ」ように設計されています。

CEO マイケル・セイラーのリーダーシップの下、MicroStrategy は、ビットコインを資産準備戦略として使用して、ビットコインに大規模に投資する企業の 1 つとなったことも注目に値します。

2023年第2四半期の財務報告書によると、同社は第2四半期に保有するビットコインに対して2,410万米ドルの減損費用を計上した（前年同期は9億1,780万米ドル、第1四半期は1,890万米ドル）。今年の。同社のデジタル資産の減損は、ビットコインの購入価格と比較したビットコイン価格の下落を反映している。

MicroStrategy の最高財務責任者である Andrew Kang 氏は声明で次のように述べています。「2023 年 7 月 31 日の時点で、当社のビットコイン保有量は 152,800 個に増加し、そのうち 12,333 個は今年の第 2 四半期に追加されました。これは、第 2 四半期以来の最大の増加です。」当社は、市場資本プログラムを通じて効果的に資本を調達し、営業キャッシュを使用して、バランスシート上のビットコインを成長させ続けてきました。これは、制度上の関心の高まり、会計の透明性の向上、およびビットコインの規制の強化を背景に行われています。より明確になっていきます。」

現在、Microstrategy が保有するビットコインの平均価格は約 29,668 ドルです。

Coingeckoのデータによると、Microstrategyがビットコインを保有する総コストは41億2,700万ドルで、これらのビットコインは現在約39億7,000万ドルの価値があり、ビットコインの総供給量の約0.728％を占めています。データによると、MicroStrategy のビットコイン資産の 46% が 2020 年に購入されました。 2020 年の第 3 四半期と第 4 四半期に、MicroStrategy はそれぞれ 38,250 BTC (平均価格 11,151 ドル) と 32,220 BTC を購入し、8 月 17 日の時点で、これらの BTC は MicroStrategy のビットコイン資産の 46.12% を占めました。

現時点で、MicroStrategy の時価総額は 49 億 5,100 万ドル、株価は 351.48 ドルです。半年前の約246.91ドルと比べると、株価は約42％と大幅に上昇した。しかし、株価は年間を通じて変動が激しく、最高値は7月初旬で、株価は約475.09ドルに達しました。株価は今年の最高値から下落した。この価格変動は、ビジネス インテリジェンスとビットコイン投資の観点から MicroStrategy の戦略に対する多面的な評価を反映している可能性があります。

ギャラクシーデジタル

Galaxy Digital は、デジタル資産とブロックチェーン テクノロジーを専門とするニューヨーク市に拠点を置く金融サービスおよび投資管理会社です。 2018 年の設立以来、同社はグローバル マーケット、資産管理、デジタル インフラストラクチャ ソリューションという 3 つの補完的な運営事業を含む包括的な金融プラットフォームを構築しています。 Galaxy Digital の目標は、金融の洗練と技術的専門知識を組み合わせて、機関を Web3 イノベーションに結び付けることです。

同社は、取引、融資、戦略的アドバイザリーサービス、機関向け投資ソリューション、独自のビットコインマイニングおよびカストディサービス、ネットワーク検証サービス、エンタープライズカストディテクノロジーの開発など、幅広い金融サービスを提供しています。 Galaxy Digital は、北米、ヨーロッパ、アジアを含む世界中に複数のオフィスを構えています。

経験豊富なヘッジファンドマネージャーで元ゴールドマンサックスのパートナーであるマイク・ノボグラッツによって設立され、CEO を務める同社は、主流の金融界における暗号通貨とブロックチェーン技術の採用と受け入れを推進する最前線に立ってきました。 Galaxy Digital は、多様化した事業ポートフォリオと世界的な展開を通じて、個人投資家および機関投資家にあらゆる種類の暗号通貨およびデジタル資産関連サービスを提供することを目指しています。

2023年第2四半期の財務報告書によると、ギャラクシーデジタルは継続的な不確実性と規制圧力を背景に好調な業績を記録した。ノボグラッツ氏は、同社は賢明なリスク管理慣行と強固なバランスシートのおかげで、長期的な成長に向けて有利な立場にあると述べた。

財務面では、第2四半期の純損失は4,600万米ドルで、2023年第1四半期の純利益1億3,420万米ドルから大幅に減少しました。第 2 四半期の営業費用は 8,520 万ドルで、前四半期比 6% 減、前年同期比 34% 減となりました。同社のパートナー資本（資本）は第1四半期末の16億ドルから3％減の15億ドルで四半期を終えたが、流動性は2023年6月30日時点で6億9600万ドルと依然として堅調だ。

ビジネス面では、ギャラクシー・グローバル・マーケッツ（GGM）は、主にデジタル資産とデリバティブの純実現利益の減少により、トレーディング収益が前四半期比54％減の5,950万ドルを記録した。投資銀行業務の収益は、主に合併・買収および資本調達活動の減速により、45,000ドルとなりました。 Galaxy Asset Management (GAM) の資産管理収益は、主にベンチャー キャピタル プラットフォームへの投資による純実現利益の増加により、前四半期比 619% 増の 3,380 万ドルとなりました。 Galaxy Digital Infrastructure Solutions (GDIS) のマイニング収益は 1,540 万ドルで、前四半期比 51% 増加しました。これは主に独自のマイニング活動による収益の増加によるものです。

現在、ギャラクシーは約12,545ビットコインを保有しており、その価値は約3億2,600万ドルに相当します。

他のいくつかの企業と比較すると、ギャラクシーの株価は比較的変動が小さく、現在は5.08ドルとなっている。過去1年間の最低価格は3.33ドル、最高価格は8.3ドルでした。


Galaxy の 1 年間の株価。出典: Yahooファイナンス

テスラ

自動車消費者によく知られているテスラ (Tesla, Inc.) は、イーロン マスクが CEO および大株主であるアメリカの電気自動車およびクリーン エネルギー企業です。 2003 年に設立された同社は、高性能電動スポーツカーの製造からスタートしましたが、その後、モデル S、モデル X、モデル 3、モデル Y などのさまざまな電動モデルでより幅広い消費者市場に拡大しました。

テスラは、電気自動車に加えて、ソーラーパネル、ソーラールーフ、家庭用および商用エネルギー貯蔵ソリューション（Powerwall、Powerpack、Megapack など）を含む再生可能エネルギー製品にも取り組んでいます。同社の目標は、持続可能なエネルギーへの世界の移行を加速することです。

2023 年の第 2 四半期、テスラの経済業績はウォール街の予想を上回りました。同社は、純利益が20%増加して27億ドルになったと報告したが、この増加は主に、車両価格の下落を補った原材料の安によるものだった。一方、新車納入台数は4月から6月にかけて83％増加したが、収益の伸びはそれほど堅調ではなく、47％増の249億ドルにとどまった。しかし、売上高はファクトセットがまとめたアナリストの平均予想である242億ドルを依然として上回っている。

株式市場ではテスラも注目を集めている。同社の株価は乱高下することもあったが、総じて力強い成長を示し、世界で最も価値のある自動車メーカーの一つとなった。年初の108.1ドルから現在の245.01ドルまで、テスラの株価は2023年に大幅な変動を経験したが、全体的には上昇傾向を示している。株価の最高値は290ドルを超えた。この成長は、電気自動車と再生可能エネルギーにおけるテスラの継続的なイノベーションと市場のリーダーシップに対する市場の肯定的な認識を反映しています。現在、同社の時価総額は777億6,590万米ドルに達しています。

仮想通貨の分野では、テスラはビットコインの大量保有や仮想通貨決済への対応、マスク氏自身も同サークルのKOLであるなど、引き続き注目を集めている。テスラは4四半期連続でビットコインの売買を行っておらず、現在の保有量は10,500ビットコイン、現在価値は約2億7,200万米ドルで、ビットコイン供給全体の約0.05％を占めている。

しかし、テスラはビットコインへの投資により多くの損失を被りました。テスラのビットコイン購入の総費用は 3 億 3,600 万米ドルで、現在の価値を 23.5% 上回りました。

株式会社ブロック

Block Inc. (旧称 SquareInc.) は、ジャック ドーシーとジム マッケルヴィーによって共同設立され、2009 年に設立されたアメリカの多国籍テクノロジー複合企業です。同社は 2010 年に最初のプラットフォームを立ち上げ、2015 年 11 月からニューヨーク証券取引所にティッカー SQ で上場しています。

Block Inc. はもともと、中小企業をターゲットとした決済プラットフォームとしてスタートし、中小企業がクレジット カード決済を受け入れたり、販売時点情報管理 (POS) システムの決済端末としてスマートフォンやタブレットを使用したりできるようにします。社名はブロック株式会社に変更されましたが、中小企業向けのブランド製品は引き続き「スクエア」と呼ばれています。

事業の拡大に伴い、Block Inc. は現在複数の事業セグメントを持っています。 Cash App は、ユーザー間、およびユーザーと企業間の送金を可能にするモバイル アプリケーションです。アフターペイは「今使って後で支払う」サービスです。 Weebly は Web サイト ホスティング サービスで、Tidal はオーディオとミュージック ビデオを提供するサブスクリプション ベースの音楽、ポッドキャスト、およびビデオ ストリーミング サービスです。

Block Inc. は金融および決済ソリューションの提供に注力しているだけでなく、仮想通貨を含む新興金融テクノロジー分野への参入も続けています。全体として、同社は決済プロセスを簡素化し、多様かつ包括的な金融ソリューションを通じて決済プロセスをよりシームレスかつ便利にすることを目指しています。


Block Inc の年間株価。出典: Yahooファイナンス

Block Inc. の株価は今年、大幅な変動を示しています。年初の64.64ドルから現在の58.17ドルまで、時価総額は現在354億8,800万ドルとなっている。特に、株価は2月初旬に約88ドルでピークに達しましたが、その後下落しています。全体の傾向は年初から下落傾向にありますが、全体の傾向は米国株と一定の相関があり、仮想通貨との相関は他の銘柄ほど強くありません。同社の時価総額は比較的安定しており、市場がこの多角的な金融テクノロジー企業に対して依然として一定の信頼を持っていることを示しています。

Block Inc. の 2023 年第 2 四半期決算報告は、特に厳しい経済状況の中で好調でした。同社の3カ月間の純利益は53億ドルと、前年同期の44億ドルから増加し、リフィニティブの予想を上回った。フィンテック企業の粗利益は前年比27％増の18億7000万ドルとなった。さらに同社は、2023年のEBITDA予想を従来の13億ドルから15億ドルに引き上げた。

ブロックの主力事業であるキャッシュ・アップの粗利益は３７％増の９億６８００万ドルとなった。一方、スクエア事業の粗利益は18％増の8億8800万ドルとなった。同社会長のジャック・ドーシー氏は、同社は今後も海外展開に注力していくが、株式報酬の見直しなどコスト抑制にも努めると述べた。同氏はまた、同社が重要な役割に焦点を当て、業績管理にさらに注意を払い、より正確に採用活動を始めていると述べた。調整後、ブロックの第2四半期の1株利益は39セントで、アナリスト予想の36セントを上回った。

Coingecko のデータによると、Block は現在 8,027 ビットコインを保有しており、その保有コストは 2 億 2,000 万米ドルで、その価値は約 2 億 900 万米ドルであり、損失の規模は比較的小さいとのことです。

小屋8

Hut 8 Mining Corp. はカナダのビットコイン マイニング会社で、主に高度なハードウェアとデータ センター リソースを使用してビットコインをマイニングすることに重点を置いています。同社は北米最大の上場ビットコインマイニング会社の1つであり、かなりのコンピューティング能力を持っています。 Hut 8 は、ビットコイン マイニング ビジネスだけでなく、ハイ パフォーマンス コンピューティングなど、暗号通貨に関連する他のサービスやソリューションも提供しています。

Hut 8 は通常、運用コストを削減し、効率を高めるために、カナダの一部の遠隔地など、エネルギーコストが低い地域に採掘施設を配置しています。これにより、同社は競争の激しい仮想通貨マイニング市場で競争力を維持することができます。


Hut 8 のデータセンターの場所。出典：ハット8公式サイト

年初の0.818ドルから現在の2.37ドルまで、Hut 8の株価は2023年中に大幅な変動を示しているが、全体的には上昇傾向にある。株価は7月中旬に約4ドルの年初高値を付けた後、反落した。それでも、年初に比べれば株価は大幅に上昇している。この価格動向は、ビットコインマイニング分野における同社の業績と可能性に対する投資家の認識を反映しています。現在、Hut 8 の時価総額は 5 億 2,670 万ドルです。

2023年第2四半期のHut 8の営業利益は1,920万ドルに減少し、前年同期の4,380万ドルから大幅に減少した。この期間中、同社がマイニングしたビットコインの数も、主にビットコインネットワークの困難さの増加、ノースベイ工場の操業停止、継続的な電力供給問題により、58%近く減少し、わずか399枚となった。ドラムヘラーの工場にて。ハイパフォーマンスコンピューティング（HPC）事業もわずかに減少し、月々の通常収益はわずか420万ドルにとどまり、前年同期の470万ドルから減少した。四半期末の時点で、同社のコンピューティング能力は 2.6 EH/秒 (ノースベイ工場を除く) に達し、9,136 枚の自己採掘ビットコインを維持しました。同四半期中、同社は 396 ビットコインの販売により 1,470 万ドルの収益を上げました。

現在、Hut 8 は約 2 億 4,200 万ドルのビットコイン時価総額を所有しています。

先週、Hut 8がUS Data Mining Group, Inc.（「US Bitcoin Corp」の商号で、「USBTC」と呼ばれる）と合併すると発表された。この取引により、米国に本社を置く「ニュー・ハット」という新会社が設立される予定だ。新会社は、費用対効果の高いビットコインマイニング、収益源の多様化、業界をリードする環境、社会、ガバナンス（ESG）実践に注力していきます。

Hut 8の最高経営責任者（CEO）Jaime Leverton氏は、近い将来に米国証券取引委員会（SEC）から「新Hut」の登録届出書の承認を得るのを楽しみにしており、この合併完了後に新会社はより強力で強力な企業、ダイナミックな事業体。この事業体はビットコインと、北米全土の堅固な保管、マイニングインフラ、高性能コンピューティング事業から生み出される多額の法定通貨収入によって支えられることになる。

マラソンデジタルホールディングス

マラソン デジタル ホールディングス (以前はマラソン パテント グループとして知られていました) は、主にビットコイン マイニングに焦点を当てたアメリカの企業です。同社は 2010 年に設立され、知的財産 (IP) に重点を置いた企業としてスタートしましたが、後に仮想通貨マイニングおよび関連活動に特化した事業に転換しました。

マラソン デジタル ホールディングスは大規模なビットコイン マイニング施設を運営しており、全米に複数のデータ センターを持っています。高性能のマイニング ハードウェアを備えたこれらのデータ センターは、複雑な数学的問題を解決することで新しいビットコインをマイニングし、このようにしてビットコイン ネットワークの維持に参加するように設計されています。

同社は、北米で最大かつ最も効率的なビットコイン マイニング オペレーションの 1 つになることを目指しています。大規模な電力需要があるため、マラソン デジタル ホールディングスは持続可能でコスト効率の高いエネルギー ソリューションの発見にも注力しています。

今年半ばに発表された財務報告書の中で、マラソン会長兼最高経営責任者（CEO）のフレッド・ティール氏は次のように述べた。

「当四半期は、無制限の現金および現金同等物1億1,370万ドルと約12,538ビットコインで終了し、6月30日時点の時価総額は約3億8,000万ドルでした。当社の現金ポジションは第1四半期の1,120万ドルから減少しましたが、1,072ビットコインを追加しました。 6月30日時点の時価総額は約3,270万ドルでした。」

「私たちは第 2 四半期の進捗を加速し、ハッシュ レートと効率を大幅に向上させました...第 2 四半期中に、有効なハッシュ レートを 11.5 ハッシュから 17.7 ハッシュに増加しました。ネットワークの残りの部分よりも大幅に高くすることで、ハッシュ レートをより速く成長させ、パフォーマンスを向上させることができました。」 」

しかし、マラソンの利益と売上高はアナリストの予想を下回った。現在、マラソンは約 12,964 ビットコインを保有しており、その価値は約 3 億 3,600 万ドルに相当します。しかし、買収費用はわずか 1 億 8,900 万ドルで、利回りは約 78% に達しました。

現時点でマラソン・デジタル・ホールディングスの株価は12ドルと、年初の約4.09ドルから大幅に上昇し、ほぼ3倍となっている。今年の最高値は19.88ドルだった。同社の現在の時価総額は20億9100万ドル。このような株価や時価総額の変動は、ビットコインマイニングや仮想通貨投資における同社の戦略や業績に対する市場の関心の高まりを反映している可能性がある。今年の高値からは下がっているものの、同社の株価は年初に比べて依然として好調であり、これは投資家が同社の長期的な見通しについて楽観的であることを意味しているのかもしれない。ただし、仮想通貨市場のボラティリティを考慮すると、この株価パフォーマンスもいつでも変化する可能性があります。

メイトゥ

Meitu は、香港証券取引所に上場している中国のテクノロジー企業で、モバイル アプリケーションやスマートフォンの開発に注力しています。 2008 年に設立され、福建省厦門に本社を置く同社は、その名を冠した写真編集および美容アプリ「Meitu Xiuxiu」で最もよく知られており、世界中に何億人ものユーザーがいます。このアプリは、基本的な写真編集機能に加えて、さまざまな美容、フィルター、人工知能による写真補正ツールも提供します。

Meitu は 2010 年に研究開発センター MT Lab を設立し、コンピューター ビジョン、ディープ ラーニング、コンピューター グラフィックスなどの分野における人工知能と画像イノベーションに重点を置いています。

2022年12月時点で、Meituの月間アクティブユーザー（MAU）は2億4,300万人に達し、そのうち約8,000万人が海外市場からのユーザーでした。これらの国際ユーザーは 22 の国と地域におり、インドネシア、タイ、ブラジル、パキスタン、米国、ベトナム、日本、バングラデシュ、フィリピン、韓国、マレーシア、イラン、メキシコ、ナイジェリアを含むそれぞれ 1,000 万人以上のユーザーがいます。 、カナダ、トルコ、ロシア、ミャンマー、南アフリカ、英国、ネパール。

2021年4月、Meituは仮想通貨保有額が1億ドル近くになったと発表した。最新の収益報告書によると、Meituは7月の為替申請で、総額4950万ドルと5050万ドルで約940ビットコインと3万1000イーサを所有していると報告した。報告されている2021年の規模と比較すると、Meituのデジタル通貨資産は4000万米ドル以上減少した。この削減量は前四半期に比べて倍増しました。

その中で、5,000万ドル近くの価値があったビットコインは、現在では約2,445万ドルの価値しかありません。