Зрозуміти Леверидж Форекс — від основ до ефективного управління ризиками

Що таке Forex-кредитне плече?

Коли йдеться про валютну торгівлю, неможливо обійтися без поняття кредитного плеча (leverage). Це фінансовий інструмент, який дозволяє вам контролювати значно більшу суму грошей, ніж фактичний капітал на вашому рахунку.

Конкретно, що таке forex-кредитне плече? Це механізм, який дозволяє вам відкривати позицію з вартістю, що в кілька разів перевищує початковий маржинальний внесок. Наприклад, якщо у вас є $1000 на рахунку і ви використовуєте кредитне плече 1:200, ви можете відкрити позицію вартістю $200 000. Брокер “позичає” вам решту для здійснення угоди.

Звучить привабливо, але це також приховує багато ризиків, якщо неправильно керувати.

Що таке маржа (Margin) і як вона пов’язана з кредитним плечем?

Маржа — це мінімальна сума, яку потрібно внести на рахунок для відкриття позиції. Це не плата або комісія, а гарантійний депозит, який дозволяє брокеру контролювати ризики.

Взаємозв’язок між кредитним плечем і маржею є зворотнім і обчислюється за простою формулою:

Кредитне плече = 1 / Тариф маржі

Якщо вимога до маржі становить 1%, то кредитне плече буде 1:100. Якщо маржа 2%, то плече — 1:50.

Приклад: ви інвестуєте $1000 у валютну пару EUR/USD з маржею 0.5%. Це означає, що для відкриття позиції вартістю $200 000 $1000 з кредитним плечем 1:200( потрібно лише ).

Чому трейдери обирають використання кредитного плеча?

Збільшення потенційної прибутковості

При однаковому невеликому руху ціни використання кредитного плеча може значно збільшити прибуток. Якщо ви внесли $100 для відкриття позиції $20 000 (з плечем 1:200) і ціна зросла на 2%, ви отримаєте $400 замість $2.

Чесна конкуренція на ринку

У світі торгівлі ті, хто має менший капітал і не використовує кредитне плече, стикаються з труднощами порівняно з великими фондами. Кредитне плече допомагає вирівняти шанси, даючи можливість індивідуальним трейдерам конкурувати.

Гнучкість у управлінні капіталом

Ви не зобов’язані використовувати весь доступний кредитний ресурс. Регулюючи розмір лота, ви можете контролювати рівень реального ризику.

Як працює кредитне плече на практиці

Торгівля без використання плеча

Якщо у вас є $100 000 і ви хочете купити 1 лот EUR/USD за 1.0920, а потім продати за 1.1200, ви отримаєте 280 пунктів × $10 = $280 прибуток.

Торгівля з використанням плеча

Та сама ситуація, але у вас лише $1000. З кредитним плечем 1:100 ви можете відкрити ту ж позицію з маржею $1000 і все ще отримати прибуток від 280 пунктів.

Різниця? Вам потрібно лише початковий капітал $280 замість $100 000 для досягнення аналогічного результату.

Кредитне плече — двосічний меч

У всьому є дві сторони. Кредитне плече може як збільшити прибуток, так і збільшити збитки з неймовірною швидкістю.

$1000 Що трапляється, коли ринок йде проти?

Розглянемо приклад вище. Якщо ви не використовуєте кредитне плече і ціна EUR/USD знизиться на 10%, ви втратите лише 10% від суми. Але якщо ви використовуєте плече 1:100 для контролю всіх $100 000 з маржею, зниження на 10% може стерти весь ваш капітал.

Маржевий виклик $1000 Margin Call$1000

Коли баланс вашого рахунку опускається нижче мінімальної маржі, брокер видає “маржевий виклик” — вимогу внести додаткові кошти або позиція буде автоматично закрита. Оскільки ринок швидко змінюється, у вас рідко буде час для додаткового внеску.

Коливання валютних пар

Основні валютні пари, такі як EUR/USD, мають відносно низьку волатильність, але інші валютні пари можуть коливатися до 35% за рік. Це значно підвищує ризики при високому кредитному плечі.

Два застережливих випадки

Щоб краще зрозуміти рівень ризику, розглянемо двох трейдерів з однаковим рахунком (і однаковими ринковими подіями:

Випадок 1: Гюнтер — максимальне використання плеча

• Відкриває позицію на $1 000 000 з плечем 1:1000 )= 10 лотів###
• Продає EUR/USD за 1.0999
• Ціна знижується на 10 пунктів до 1.0989
• Збитки: 10 пунктів × 10 лотів × $1000 = $1000 - Результат: втрата 100% рахунку, торгівля припинена

Випадок 2: Григорій — помірне використання плеча

• Відкриває позицію на $100 000 з плечем 1:100 (= 1 лот)
• Ті ж ринкові коливання — зниження на 10 пунктів
• Збитки: 10 пунктів × 1 лот × $10 = $1000
• Результат: втрата 10% рахунку, залишилось 90% для подальших торгів

Ясно: не кладіть усі яйця в одну корзину, навіть якщо кредитне плече дуже велике.

Стратегії управління ризиками — ключ до виживання

Щоб довгостроково бути успішним, потрібно застосовувати конкретні стратегії управління ризиками:

$1000 1. Обмеження ризику на кожну угоду

Ніколи не ризикуйте більше 1-5% від капіталу на одну позицію. Якщо ризикуєте 10%, ви ігноруєте рівень небезпеки кредитного плеча.

Обмеження в 1% здається малим, але воно допомагає зберегти довготривалу діяльність і пережити періоди послідовних збитків.

$1000 2. Використання стоп-лоссів $100 Stop Loss(

Стоп-лосс допомагає:

• Чітко визначити максимально допустимий збиток
• Автоматично закрити позицію при досягненні рівня ризику
• Запобігти емоційним рішенням у нестабільних ринках

Проте пам’ятайте, що при сильній волатильності ціна при закритті може перевищити рівень стоп-лоссу на десятки або сотні пунктів.

) 3. Гарантовані стоп-лосси ###GSL###

Деякі брокери пропонують гарантовані стоп-лосси — гарантію, що позиція буде закрита точно на рівні, який ви встановили, незалежно від ринкових коливань. Але:

• Не всі брокери їх пропонують
• Зазвичай їх можна поставити лише на відстані понад 5% від поточного рівня
• Можуть бути додаткові витрати