Investidores de Retalho Atingidos em Cheio: Quando os Lucros Desaparecem e as Crises Cripto Acontecem

Quarta-feira foi brutal para o público retalhista. O mercado apenas deu um lembrete de que comprar o dip nem sempre resulta.

O que deu errado:

Duas coisas colidiram ao mesmo tempo. A Palantir caiu quase 8% após os lucros, apesar de números sólidos no Q3—acontece que o mercado odeia narrativas de crescimento sustentável quando as avaliações já estão em alta de 150%. Então, Michael Burry, o cara do “Big Short”, apresentou documentos 13F mostrando que está fortemente vendido em Palantir e Nvidia. Esse foi o momento em que as vendas por pânico começaram a aumentar.

Mas a queda das ações foi apenas metade do dano.

O crypto ficou absolutamente destruído:

O Bitcoin despencou através do nível $100K pela primeira vez desde junho, atingindo $99,932 antes de recuperar ligeiramente. Essa é uma queda grande o suficiente para desencadear o segundo maior declínio em um único dia do ano. O Ethereum seguiu o exemplo, mergulhando mais de 10% para $3,225.

O verdadeiro carnificina? Em todas as exchanges, 342.000 traders foram liquidadas em 24 horas. Volume total de liquidações: $1,3 bilhões. E aqui está a surpresa—85% dessas eram posições longas sendo eliminadas.

Os números contam a história:

O índice de concentração de investidores de retalho da Goldman Sachs caiu 3,6% nesse dia—três vezes pior do que a queda do S&P 500. Mesmo na abertura do mercado, os investidores de retalho ainda estavam a comprar $560M ações ( dados da JPMorgan ), mas o poder de compra não conseguiu manter a linha.

O que vem a seguir?

Sentimento de mercado? Tenso. A situação das criptomoedas não está muito afastada da crise de liquidez de há três semanas. Os traders estão agora divididos: ou preparam uma lista de compras para o próximo salto ou ficam em dinheiro e esperam.

A lição aqui não é nova, mas tem um impacto diferente quando é o seu portfólio: alavancagem + pressão de baixa + catalisadores negativos = uma terça-feira muito cara.