O fluxo líquido de ativos criptográficos na semana passada foi de 21,7 bilhões de dólares, atingindo o nível mais alto em três meses. O mercado mudou de direção?

Na semana passada, o Bitcoin manteve-se firmemente na liderança de entradas, atraindo 1,55 mil milhões de dólares em fundos. Mas o Ethereum, logo a seguir, não ficou atrás, atraindo 496 milhões de dólares em fundos institucionais.

Até mesmo as ações relacionadas com blockchain tornaram-se objetos de forte procura, com um fluxo de fundos de 72,6 milhões de dólares numa única semana.

01 Explosão semanal

O mercado de ativos digitais acabou de passar por um momento emblemático. Segundo os dados mais recentes do relatório semanal da conhecida gestora de ativos digitais europeia CoinShares, na semana até 17 de janeiro, os produtos de investimento em ativos digitais registaram uma entrada líquida de 2,17 mil milhões de dólares.

Este número estabeleceu um novo recorde de entrada semanal desde 10 de outubro de 2025.

Os dados revelam um fenómeno de estratificação clara. Nesta festa de fundos, o Bitcoin mantém-se no topo, atraindo 1,55 mil milhões de dólares, representando mais de 70% do total de entradas. Os investidores globais parecem considerar o Bitcoin como a alocação central no universo dos ativos digitais.

O Ethereum segue com uma entrada de 496 milhões de dólares, enquanto o Solana também teve um desempenho excelente, com 45,5 milhões de dólares de entrada. As ações relacionadas com blockchain também tiveram um desempenho forte, com uma entrada semanal de 72,6 milhões de dólares.

02 Distribuição regional

O fluxo de fundos apresenta uma concentração regional evidente. O mercado dos EUA voltou a demonstrar a sua posição dominante no universo dos ativos digitais, com uma entrada de 2,05 mil milhões de dólares, liderando de longe.

O mercado europeu mostra um progresso estável na institucionalização. A Alemanha e a Suíça registaram entradas de 63,9 milhões e 41,6 milhões de dólares respetivamente, enquanto o Canadá e os Países Baixos tiveram entradas de 12,3 milhões e 6 milhões de dólares, respetivamente.

As principais economias globais continuam a aumentar a sua aceitação dos ativos digitais, com quadros regulatórios relativamente claros na Europa, proporcionando um ambiente de políticas previsível para os fundos institucionais.

James Butterfill, diretor de pesquisa da CoinShares, afirmou que, apesar de uma mudança de sentimento no mercado na sexta-feira passada, no geral, o mercado de ativos digitais mantém uma tendência positiva de fluxo de fundos.

03 Correntes ocultas do mercado

O fluxo de fundos nem sempre é tranquilo. Na semana passada, o sentimento do mercado passou por uma clara divisão antes e depois.

No início da semana, o fluxo de fundos foi forte, mas na sexta-feira houve uma mudança repentina, influenciada pelo aumento da tensão diplomática na Groenlândia e pela ameaça de novas tarifas adicionais, levando a uma saída de 378 milhões de dólares nesse dia.

No âmbito das políticas macroeconómicas, também surgiram incertezas. Houve notícias de que o favorito para liderar o próximo Federal Reserve, o conhecido moderado Kevin Hasset, poderá permanecer no cargo. Esta notícia aumentou ainda mais as expectativas de incerteza sobre a direção futura da política monetária.

Os formuladores de políticas e os investidores estão a acompanhar de perto as novas orientações sobre a regulamentação das stablecoins. O projeto de lei CLARITY, proposto pelo Comité do Senado dos EUA para os bancos, pode limitar os rendimentos oferecidos pelas stablecoins.

04 Novas forças emergentes

É importante notar que, além do Bitcoin e do Ethereum, outros ativos digitais também demonstraram forte atratividade. O Solana recebeu 45,5 milhões de dólares de entrada, enquanto o XRP atraiu 69,5 milhões de dólares, e ativos como Sui, Lido e Hedera também tiveram fluxos de vários milhões de dólares.

Os investidores institucionais já não se limitam às principais criptomoedas, começando a diversificar amplamente a sua carteira de ativos digitais. O fluxo de fundos dispersa-se por mais segmentos, indicando que o ecossistema de ativos digitais está a amadurecer e a diversificar-se.

Esta amplitude na distribuição de fundos fornece uma base mais sólida para o mercado, de modo que, mesmo que uma categoria de ativos sofra ajustes, o panorama geral de fundos não seja abalado.

05 Fronteiras inteligentes

Neste banquete de fundos, a inovação tecnológica está a transformar a experiência de investimento a uma velocidade sem precedentes. A Gate tornou-se na mais recente corretora de criptomoedas a integrar inteligência de mercado baseada em IA.

A nova ferramenta GateAI, lançada pela Gate, consegue consolidar informações de mercado com base nos dados existentes e, quando não consegue verificar conclusões, marca ativamente a incerteza, ajudando os investidores a tomar decisões mais informadas.

A combinação de IA e blockchain está a mudar a forma como se gerenciam ativos digitais, com contratos inteligentes a automatizar processos de pagamento e negociação, tornando as transações comerciais mais rápidas e reduzindo erros humanos.

A Gate está a expandir o seu ecossistema através da sua rede de segunda camada de alto desempenho, Gate Layer, integrando o token GT como combustível exclusivo em produtos como Gate Perp DEX, Gate Fun, entre outros.

A prova de reserva da Gate mostra que a sua reserva atinge 125%, com um total de ativos de 9,48 mil milhões de dólares, e uma cobertura de Bitcoin de 140,69%, oferecendo uma base de segurança sólida para os utilizadores.

06 Reconstrução de valor

Os ativos digitais estão a passar do limiar para o mainstream. Os quadros regulatórios globais estão a tornar-se mais claros, com o quadro MiCA da UE a estabelecer regras unificadas para todos os Estados-membros, enquanto os EUA também trabalham na criação de um quadro regulatório claro para os ativos digitais.

A tokenização de ativos está a transformar a forma como as pessoas investem, convertendo ativos tradicionais, como títulos do Tesouro dos EUA, em tokens digitais, permitindo aos investidores negociar facilmente frações de ativos.

As tecnologias de IA e análise blockchain estão a elevar a gestão de ativos digitais a um novo patamar. A IA ajuda a prever tendências de mercado e a identificar riscos precocemente, enquanto a tecnologia blockchain garante transparência e segurança nas transações.

Com grandes empresas, bancos e fundos a acelerarem a entrada no setor de ativos digitais, está a emergir uma estrutura de mercado mais madura e estável. Os ETPs de Bitcoin à vista já atraíram um grande volume de fundos, demonstrando a confiança dos investidores institucionais.

Perspectivas futuras

Até à semana passada, os EUA continuavam a ser o principal mercado de investimento em ativos digitais, contribuindo com mais de 2,05 mil milhões de dólares em fluxos de fundos.

Investidores profissionais estão a otimizar as suas estratégias de alocação, enquanto inovadores como a Gate estão a integrar ferramentas de análise inteligente de IA, tentando ajudar os utilizadores a penetrar melhor na complexidade do mercado. O perfil do mercado já mudou, e a maré está apenas a começar a subir.