Повний посібник по індикатору KD | Обов'язковий курс для трейдерів з нуля до майстерності

Що таке KD? Простою мовою

Уявіть собі, що ціна акцій схожа на американські гірки, а індикатор KD говорить вам, на якому місці ці американські гірки зараз знаходяться. Він був винайдений американцем Джорджем Лейном у 1950 році і спеціально розроблений для виявлення точок розвороту та пошуку можливостей для перепродажу та перекупленості.

Основна концепція дуже проста: Значення KD коливається між 0 і 100, чим вище значення, тим сильніше ціна акцій (обережно з перегрівом), чим нижче значення, тим слабкіше ціна акцій (можливий відскок).

KD складається з двох ліній：

• Свічкова лінія (швидка лінія): реагує на зміни ціни швидко, має високу чутливість
• D-лінія (повільна лінія): середня лінія K-лінії, реагує дещо повільніше

Коли K-лінія перетинає D-лінію зверху вниз, це називається «золотий перетин» → сигнал на купівлю; коли K-лінія перетинає D-лінію знизу вгору, це називається «смертельний перетин» → сигнал на продаж.

Як розрахувати KD? (жорстка версія)

Три кроки:

Перший крок: обчислити RSV (індекс відносної сили)

RSV = ( закриття дня - найнижча ціна за останні n днів ) / ( найвища ціна за останні n днів - найнижча ціна за останні n днів ) × 100

n зазвичай становить 14 або 9 днів. RSV — це відповідь на запитання «На якому місці знаходиться сьогоднішня ціна акцій у межах найвищого та найнижчого діапазону за останні n днів?».

Другий крок: обчислити K-значення

Сьогодні K-значення = (2/3 × K-значення попереднього дня ) + (1/3 × сьогоднішній RSV )

Якщо немає значення K за попередній день, використовуйте 50 замість нього. Значення K реагує на ціну акцій найшвидше.

Третій крок: обчислити значення D

Сьогодні D-значення = (2/3 × D-значення попереднього дня ) + (1/3 × K-значення сьогодні )

D значення є згладженою версією K значення, реагує повільніше. Якщо попереднього D значення немає, замість нього використовується 50.

Практичне застосування｜Чотири основні прийоми

Метод 1: Визначення перепроданості та перекупленості

• KD > 80: Ціна акцій перегріта, ймовірність зниження в короткостроковій перспективі становить 95%. Але не поспішайте з короткими позиціями, можливо, вона ще підвищиться, це лише сигнал про ризик.
• KD < 20: Ціна акцій занадто низька, ймовірність короткострокового відскоку становить 95%. Поєднання з обсягом торгів дає ще кращі результати — відскок найсильніший, коли обсяги зростають.
• KD ≈ 50: баланс між купівлею та продажем, можна спостерігати або здійснювати операції в межах діапазону.

Основне: Надмірна купівля не означає, що ціна відразу впаде, а надмірний продаж не означає, що ціна відразу зросте. Це лише сигнал про ризики, не слід вірити беззастережно.

Сигнал покупки: Золота перехрестя

К-лінія перетинає D-лінію знизу вгору = Золоте перетворення. Оскільки К-лінія є більш чутливою, її перетин зверху вказує на точку перелому, де тенденція ціни акцій змінюється з слабкої на сильну. У цей момент можна розглянути можливість відкриття позиції на покупку.

Метод три: сигнал на продаж з перехрестям смерті

K-лінія перетинає D-лінію зверху вниз = смертоносний перехрестя. Це вказує на те, що тенденція змінюється з сильної на слабку, ймовірність падіння зростає. У цей час слід розглянути можливість зменшення позицій або відкриття короткої позиції.

Четвертий прийом: сигнал відхилення (найсильніше попередження)

Пряма та зворотна дивергенція (вершина дивергенції): ціна акцій досягає нового максимуму, але індикатор KD цього не показує. Це свідчить про слабкість покупок, і може статися обернення до зниження. → сигнал до продажу

Від'ємна дивергенція (дно дивергенція): ціна акцій досягає нового мінімуму, але індикатор KD цього не показує. Це свідчить про зменшення тиску на продаж, є надія на повернення вгору. → Сигнал на купівлю

Але слід звернути увагу: розбіжність не є 100% точною, краще поєднувати з іншими індикаторами для перевірки.

Слабкі місця KD｜Що ви повинні знати про недоліки

1. Затуплення явища (найгірша проблема)

Індикатор KD іноді може тривалий час перебувати в зоні перекупленості (>80) або перепроданості (<20), втрачаючи свою ефективність. Особливо це помітно на високих рівнях, коли ціна акцій продовжує зростати, а KD постійно залишається в межах 80-100, і ви зовсім не знаєте, чи варто вам виходити з позиції чи залишатися.

Рішення: Не дивіться лише на KD, оцінюйте в поєднанні з іншими індикаторами (MACD, ковзні середні тощо) і базовими новинами. Якщо з'являються позитивні новини, можливо, ціна ще зросте; якщо ж негативні, слід рішуче зупинити збитки.

2. Сигнали занадто часті

KD занадто чутливий, що призводить до шуму. Налаштування короткого періоду (наприклад, 5 днів) є більш очевидним, що змушує вас постійно ганятися за зростанням і продавати на спадах, вартість угод зростає до небес.

3. Проблема чутливості параметрів

• Короткий період (5 днів, 9 днів): швидка реакція, підходить для короткострокових інвестицій, але багато шуму
• Довгі періоди (20 днів, 30 днів): тенденція повільна, підходить для довгострокових інвестицій, але реагує повільно

4. Належить до відставних показників

KD розраховується на основі історичних цін, і його не можна використовувати для прогнозування майбутнього. Він може лише повідомити вам про те, що сталося в минулому, але не може сказати, що станеться далі.

Як налаштувати KD?

Звичайні налаштування за замовчуванням: K = 9 днів, D = 3 дні

Можна налаштувати відповідно до стилю торгівлі:

• Короткострокова висока частота: використовуйте 9-денний або 14-денний KD (параметр k=9 або 14)
• Середня лінія: використовуйте 20-денної KD
• Довгострокові інвестиції: використовуйте KD на 30 днів або більше

Чим менше значення, тим чутливіше. Чим більше значення, тим плавніше. Немає абсолютних оптимальних параметрів, налаштуйте їх відповідно до вашого торгового циклу.

Підсумок｜Правильне використання індикатора KD

Ніколи не робіть:

• ❌ Просто дивитися на KD-значення і замовляти
• ❌ Вірити в межі надмірного купівлі та продажу
• ❌ Ігнорування явища загасання

Що робити:

• ✅ Використовуйте KD як інструмент ризикового попередження
• ✅ Поєднання з іншими технічними індикаторами (MACD, RSI, ковзаюча середня тощо)
• ✅ Включення фундаментального аналізу та ринкових емоцій
• ✅ Встановіть точки стоп-лосса та тейк-профіту, управляйте ризиками

Найважливіше: індикатор KD - це лише ніж у вашому торговому арсеналі, а не еліксир безсмертя. Торгівля врешті-решт базується на дисципліні, управлінні ризиками та ставленні. Індикатори можуть обманювати, але збитки - ні.

На практиці найкраще спочатку грати кілька десятків разів на демонстраційному рахунку, щоб знайти свої власні відчуття, а потім вже вкладати реальні гроші. Пусті розмови не приносять користі, лише в процесі боротьби на ринку можна дійсно чогось навчитися.