Попит і пропозиція: чому інвесторам потрібно розуміти ці базові правила

Для інвесторів, які прагнуть передбачити рух цін активів, розуміння концепцій попиту та пропозиції — це не лише теоретична основа, а й важливий інструмент для читання ринку. Чи то фондовий ринок, криптовалютний ринок або інші фінансові ринки — ці дві сили є рушіями цін кожного разу, коли ми спостерігаємо за змінами.

Попит і пропозиція: основи ринку

Коли ціна швидко зростає, це не випадковість, а результат того, що покупців більше, ніж продавців. Навпаки, коли ціна різко падає, це означає, що домінують продавці. Цей випадок називається дисбалансом між (Demand) (попит) і (Supply) (пропозиція).

Попит означає бажання купити товар або послугу за різними рівнями цін. Якщо намалювати цю залежність на графіку, отримаємо криву, яка показує, що при низьких цінах покупці готові купувати більше, а при високих — менше. Це закон попиту, який має обернену залежність від ціни.

Навпаки, пропозиція — це бажання продавати товар за різними рівнями цін. При високих цінах продавці прагнуть продати більше, а при низьких — зменшують обсяг пропозиції. Ця залежність називається законом пропозиції і має прямий зв’язок із ціною.

Рівновага: точка, де ціна визначає баланс

Реальна ціна на ринку не виникає випадково, а визначається точкою рівноваги (Equilibrium), де перетинаються криві попиту та пропозиції. У цій точці кількість товару, яку бажають купити, дорівнює кількості, яку готові продати.

Якщо ціна піднімається вище точки рівноваги, виникає надлишок товару через перевиробництво, і продавці змушені знижувати ціну. Якщо ж ціна опускається нижче рівноваги, виникає дефіцит, і покупці готові платити більше. Ціна повертається до природної рівноваги ринку.

Фактори, що змінюють попит на фінансових ринках

Ліквідність грошей: коли грошей у ринку більше, інвестори мають більше капіталу і виступають у ролі покупців. Навпаки, при дефіциті ліквідності попит зменшується.

Процентна ставка: при низьких ставках інвестори шукають прибуток у ризикових активів, що збільшує попит.

Довіра: важливий психологічний фактор. Коли новини позитивні, довіра зростає, і попит збільшується. При поганих новинах — навпаки.

Фактори, що змінюють пропозицію на фінансових ринках

Політика компаній: збільшення капіталу підвищує пропозицію, викуп акцій — зменшує.

Нові IPO: вихід нових компаній на ринок збільшує пропозицію.

Законодавчі обмеження: обмеження на випуск акцій можуть впливати на пропозицію.

Читання сил купівлі та продажу за ціною

Попит і пропозиція — це рушійні сили цін. Інвестори можуть читати ці сигнали через Price Action.

Зелені свічки (закриття вище відкриття) — свідчать про перевагу покупців, сильний попит.

Червоні свічки (закриття нижче відкриття) — свідчать про перевагу продавців, сильну пропозицію.

Доджі (відкриття і закриття близько) — баланс між покупцями і продавцями, відсутність чіткої тенденції.

Визначення точок розвороту: зони попиту та пропозиції

Трейдери використовують зони попиту та пропозиції для прогнозування зміни напрямку цін.

DBR (Demand Zone Drop Base Rally): ціна різко падає через масовий продаж (Drop), потім формує базу (Base), і при вході покупців ціна повертається вгору (Rally). Трейдери можуть входити в позицію при прориві верхньої межі.

RBD (Supply Zone Rally Base Drop): ціна зростає через активний попит (Rally), формує базу (Base), і при зростанні продавців ціна падає (Drop). Трейдери можуть входити в короткі позиції при прориві нижньої межі.

Трендові рухи: коли сили з однієї сторони залишаються сильними

RBR (Rally Base Rally) — висхідний тренд: ціна зростає (Rally), формує базу (Base), і знову зростає (Rally). Це сигнал, що попит залишається сильним. Трейдери можуть купувати при прориві верхньої межі.

DBD (Drop Base Drop) — низхідний тренд: ціна падає (Drop), формує базу (Base), і далі падає (Drop). Це сигнал, що пропозиція залишається сильною. Трейдери можуть продавати при прориві нижньої межі.

Підсумок

Попит і пропозиція — це дві фундаментальні сили, що рухають ринок. Як економісти, так і професійні інвестори використовують цю концепцію. Різниця в тому, що інвестори прагнуть застосовувати її для отримання прибутку.

Вивчати це не важко, якщо практикувати. Спостерігайте за графіками під час важливих новин, щоб побачити, як сили купівлі і продажу борються. Це найкращий спосіб навчитися, адже ринок навчає вас кожного разу, коли ви дивитесь на графік.