Microsoft + OpenAI : le dévoilement du pari colossal du siècle : insights de Nadella et Sam Altman sur la stratégie de 1,4 billion de dollars en puissance de calcul, la fin de l'AGI et la vérité derrière un chiffre d'affaires de plusieurs milliards (entretien en mille mots)

Cet article compile une interview approfondie entre Brad Gerstner, fondateur d’Altimeter Capital, le PDG de Microsoft Satya Nadella et le PDG d’OpenAI Sam Altman. La discussion porte sur leurs visions concernant la guerre de puissance de calcul, l’AGI (Intelligence Artificielle Générale) et les revenus futurs. (Précédemment : AMD fait une entrée en bourse d’OpenAI avec une participation de 10 %, faisant bondir le cours de 24 %, et lançant une offensive contre Nvidia Cuda ?) (Contexte supplémentaire : Sora 2 arrive en force ! OpenAI veut reconquérir le trône du modèle vidéo, avec une application iOS du même nom lancée pour concurrencer TikTok)

Le fondateur d’Altimeter Capital, Brad Gerstner, a récemment organisé une « discussion majeure » avec la participation de Satya Nadella et Sam Altman. Cet échange a clarifié la nouvelle structure de partenariat entre eux, tout en répondant aux doutes du marché concernant la vitesse de dépense d’OpenAI, la pénurie de puissance de calcul, et les rumeurs d’un investissement de 1,4 trillion de dollars dans la puissance de calcul. Voici la transcription intégrale de leur conversation :

L’une des collaborations les plus remarquables de l’histoire de la technologie
Sam Altman : Je pense que c’est une collaboration exceptionnelle à chaque étape. Comme Satya l’a dit, au début, nous ne savions pas du tout où cela nous mènerait. Mais je pense que c’est l’une des plus grandes collaborations de l’histoire de la technologie. Sans Microsoft, surtout la foi de Satya dans les débuts, nous n’aurions pas pu réaliser cela.

Une semaine incroyable
Brad Gerstner : Ravi de vous voir tous les deux. Sam, comment va le bébé ?
Sam Altman : Le bébé va très bien.
Brad Gerstner : C’est la meilleure chose.
Sam Altman : C’est la meilleure chose de toutes. Chaque cliché est vrai, c’est vraiment la meilleure chose. Hey, Satya, tout ton temps…
Satya Nadella : Je vois que Sam sourit toujours quand il parle, c’est… son bébé est tellement différent. Je pense que quand il parle de puissance de calcul et de son bébé, c’est cette expression.

Conseils parentaux de Satya Nadella
Brad Gerstner : Satya, vous avez passé beaucoup de temps avec eux, avez-vous des conseils pour l’éducation des enfants ?
Satya Nadella : Je dis, profitez-en au maximum. Je veux dire, c’est génial. Nous avons eu des enfants très jeunes, j’aimerais pouvoir recommencer. C’est vraiment le moment le plus précieux. En grandissant, tout devient merveilleux. Je suis heureux que Sam…
Sam Altman : Je suis content de faire cela à un âge plus avancé, mais parfois je me dis, mon Dieu, j’aimerais avoir encore l’énergie de mes 25 ans. C’est la partie difficile.

L’âge moyen d’OpenAI
Brad Gerstner : Sans aucun doute. Sam, quel est l’âge moyen chez OpenAI ?
Sam Altman : Très jeune. Mais pas de cette jeunesse folle… pas comme la plupart des startups de Silicon Valley. Je dirais environ 30 ans.

Tendance à la parentalité
Brad Gerstner : La tendance à avoir des bébés est-elle positive ou négative ?
Sam Altman : La tendance est positive.

Décryptage du nouvel accord entre OpenAI et Microsoft
Brad Gerstner : Quelle semaine ! Tout a commencé avec la conférence GTC de Nvidia, où la capitalisation de Nvidia a dépassé 5 trillions de dollars. Google, Meta, Microsoft… Satya, vous avez publié vos résultats hier. On entend sans cesse que « la puissance de calcul manque, la puissance de calcul manque ». Mercredi, on a aussi assisté à une baisse des taux d’intérêt. Le PIB croît près de 4 %.
Je viens de dire à Sam que le président a signé de gros contrats en Malaisie, en Corée, au Japon. Il semble y avoir des transactions avec la Chine aussi… Ces accords donnent un coup de pouce fiscal incroyable à la relocalisation industrielle américaine. 80 milliards de dollars pour de nouvelles technologies de fission nucléaire. Tout cela est nécessaire pour augmenter votre capacité de calcul.

Mais ce qui n’a pas été oublié, c’est que vous avez annoncé mardi une nouvelle importante, clarifiant votre partenariat. Félicitations. Je veux que nous commencions par là.
Je souhaite expliquer cette transaction en termes simples pour que tout le monde comprenne. Satya, commençons par votre investissement. Microsoft a commencé à investir en 2019, en injectant environ 13 à 14 milliards de dollars dans OpenAI. En échange, vous détenez environ 27 % de la société (sur une base totalement diluée). Je me souviens qu’auparavant, c’était environ un tiers, mais après tous ces investissements, votre part a été diluée. Cela semble correct en termes de propriété ?
Satya Nadella : Oui. Mais avant nos parts, Brad, je pense qu’un point très particulier d’OpenAI est que, dans le cadre de sa restructuration, une grande organisation à but non lucratif a été créée. N’oublions pas… dans une certaine mesure, chez Microsoft, nous sommes très fiers d’être liés à deux des plus grandes organisations à but non lucratif : la Fondation Gates, et maintenant la Fondation OpenAI. C’est une grande nouvelle.
Nous sommes évidemment très enthousiastes. Ce n’était pas ce que nous avions prévu au départ. J’ai dit à d’autres que ce n’était pas parce que nous avions investi 1 milliard de dollars au début, en pensant que ce serait un investissement à cent fois, pour impressionner les investisseurs en capital-risque. Mais nous y sommes parvenus. Nous sommes ravis d’être investisseurs et soutiens précoces. Franchement, cela prouve vraiment tout ce que Sam et son équipe ont accompli. Ils ont eu une vision à long terme pour cette technologie, et ont agi avec audace, comme des maîtres.

Une collaboration historique
Sam Altman : Je pense que c’est une collaboration exceptionnelle à chaque étape. Comme Satya l’a dit, au début, nous ne savions pas où cela nous mènerait. Mais je pense que c’est l’une des plus grandes collaborations de l’histoire de la technologie. Sans Microsoft, surtout la foi de Satya dans ces débuts, nous n’aurions pas pu faire cela.
Je ne pense pas qu’à l’époque, beaucoup auraient été prêts à prendre ce genre de risques dans le contexte mondial. Nous ne savions pas comment la technologie évoluerait. En fait, ce n’est pas seulement une incertitude… c’est une totale inconnue. Nous étions simplement convaincus que la « poussée vers l’apprentissage profond » était la bonne idée, et que si nous pouvions la faire fonctionner, nous pourrions créer des produits exceptionnels et générer beaucoup de valeur.

En même temps, comme Satya l’a dit, nous avons aussi créé une organisation à but non lucratif que nous croyons être vouée à un avenir extraordinaire. Je pense qu’elle sera exceptionnelle. J’aime beaucoup cette structure, car elle permet à la valeur du non lucratif de croître, tout en permettant aux entreprises à but public (Public Benefit Corporations, PBC) d’obtenir le capital nécessaire à leur expansion continue. Si cette structure n’avait pas été conçue, si nos partenaires n’avaient pas été enthousiasmés par ce mode de fonctionnement, cette organisation à but non lucratif…