穩定幣收益策略最新動向：多元化選擇與風險評估

在當前美元指數高企、風險資產下跌的市場環境下，持有美元資產並獲取收益成爲了不少投資者的選擇。近期，一些知名DeFi項目也在積極運用閒置美元資產以獲取收益。例如，MakerDAO最近通過的MIP 81提案將向某托管服務轉入高達16億美元的USDC，預期可獲得1.5%的年收益率。

本文將探討幾個穩定幣收益策略的最新動向，爲讀者提供多元化的選擇。

USDD+3Crv策略

USDD是某知名區塊鏈生態系統推出的穩定幣。截至10月27日，USDD的發行量爲7.25億，抵押品價值22.3億美元，抵押率超過300%。其中USDC抵押品數量高達9.9億，大幅超過USDD的發行量，顯示出較低的風險系數。

某DEX平台顯示USDD+3Crv池的年化收益率(APR)爲19.66%，USDD+FRAXBP的APR爲21.18%。前者包含USDD、DAI、USDT、USDC四種穩定幣，後者包括USDD、FRAX、USDC三種穩定幣。投資者可先在相關池中存入支持的穩定幣，然後將獲得的LP代幣質押到指定平台。

值得注意的是，在USDD的原生生態中，某些平台提供更高的收益率。例如，某借貸平台中USDD的存款年化收益率可達9.52%。

Canto生態的穩定幣策略

Canto是Cosmos生態中兼容EVM的DeFi公鏈，提供DEX、借貸和穩定幣NOTE等功能。目前Canto的總鎖倉價值(TVL)約爲1億美元。

Canto的借貸平台顯示NOTE/USDT LP的APR爲32.14%，NOTE/USDC LP的APR爲29.47%。NOTE是Canto中通過超額抵押鑄造的穩定幣，當抵押品爲USDC和USDT時不會發生清算。投資者可考慮用部分USDT抵押鑄造NOTE，再用NOTE和剩餘USDT提供流動性，最後將LP代幣質押到借貸平台。

然而，Canto的跨鏈操作相對復雜，投資者需要謹慎評估。

Optimism上的sUSD+LUSD策略

Optimism上某DEX平台目前的TVL爲8200萬美元，超過了該鏈上的其他主要DEX。該平台上sUSD/LUSD交易對的流動性挖礦APR爲16.12%。sUSD和LUSD分別來自Synthetix和Liquity，都被認爲是相對安全的穩定幣。

BNB鏈上的HAY+BUSD策略

Helio Protocol是BNB鏈上的流動性質押和借貸協議，允許用戶超額抵押借貸去中心化穩定幣HAY。目前Helio的TVL爲9200萬美元，其中質押的某DEX HAY/BUSD Stable LP約2000萬美元。

投資者可在某DEX中提供HAY/BUSD穩定幣交易對的流動性，再將LP代幣質押到Helio中。Helio的Farming頁面顯示HAY/BUSD Stable LP的APR爲19.77%。

Wombat Exchange生態的多幣種策略

Wombat Exchange是BNB鏈上的穩定幣兌換DEX，具有低滑點、共享流動性、可用單一代幣進行質押等特點。該平台得到了多個知名機構的投資支持。

目前Wombat的Main Pool顯示，USDC、USDT、DAI、BUSD的APR中位數分別爲11.44%、11.14%、10.85%、7.57%，這些數字包含了鎖倉WOM和持有veWOM的加速收益。

圍繞Wombat還出現了類似Convex的應用，如Wombex Finance和Magpie，普通用戶通過這些應用存款可能獲得更高的收益。

風險提示

加密市場的整體風險高於傳統金融市場，安全事故頻發。投資者應謹慎行事，分散風險，並在投資前充分了解具體的風險點。建議進行深入的個人研究，不要盲目跟隨他人的投資策略。